المستوى والهامش وقيمة النقطة - الدرس 5

ستتعلم في هذا الدرس:

• مفهوم الرافعة المالية
• ما هو الهامش
• أهمية معرفة قيمة النقطة

من المهم للتجار الذين لا يتمتعون بالخبرة والعملاء الجدد في تداول العملات الأجنبية ، أو بالفعل التداول في أي أسواق مالية ، أن يفهموا تمامًا مفاهيم الرفع والهامش. غالبًا ما ينفد المتداولون الجدد في بدء التداول وفشلوا في إدراك أهمية وتأثير هذين العاملين الحقيقيين في النجاح على نتيجة نجاحهما المحتمل.

الرافعة المالية

توفر الرافعة المالية ، كما يوحي المصطلح ، الفرصة للمتداولين لزيادة استخدام الأموال الفعلية التي لديهم في حسابهم والمخاطر في السوق ، من أجل زيادة أي ربح محتمل. بعبارات بسيطة إذا كان المتداول يستخدم رافعة 1: 100 ، فإن كل دولار يلتزم به فعليًا للمخاطرة يتحكم بفعالية في دولارات 100 في السوق. لذلك يستخدم المستثمرون والتجار مفهوم الرافعة المالية لزيادة أرباحهم في أي تجارة أو استثمار معين.

في تداول الفوركس ، تكون الرافعة المالية المعروضة بشكل عام هي الأعلى المتوفرة في الأسواق المالية. يتم تحديد مستويات الرافعة المالية من قبل وسيط الفوركس ويمكن أن تختلف من: 1: 1 ، 1:50 ، 1: 100 ، أو حتى أعلى. سيسمح الوسطاء للمتداولين بتعديل الرافعة المالية لأعلى أو لأسفل ، لكنهم سيضعون حدودًا.

يعتمد المبلغ الأولي الذي يجب إيداعه في حساب تداول فوركس على نسبة الهامش المتفق عليها بين المتداول والوسيط. يتم التداول القياسي على وحدات 100,000 من العملات. في هذا المستوى من التداول ، يكون الهامش المطلوب عادةً من 1 - 2٪. بناءً على متطلبات الهامش 1٪ ، يحتاج المتداولون إلى إيداع 1,000 $ للتداول في صفقات 100,000 $. المستثمر يتداول 100 أضعاف إيداع الهامش الأصلي. الرافعة المالية في هذا المثال هي 1: 100. وحدة واحدة تسيطر على وحدات 100.

تجدر الإشارة إلى أن الرافعة المالية بهذا الحجم أعلى بكثير من رافعة 1: 2 التي يتم توفيرها عادةً في تداول الأسهم ، أو 1: 15 في سوق العقود المستقبلية. هذه المستويات المتزايدة للرافعة المالية المتاحة في حسابات الفوركس ممكنة عمومًا فقط بسبب تقلبات الأسعار المنخفضة في أسواق الفوركس ، مقارنة بالتقلبات المرتفعة في أسواق الأسهم.

عادة ما تتغير أسواق الفوركس بأقل من 1٪ يوميًا. إذا تقلبت أسواق الفوركس وتحركت في أنماط مماثلة لأسواق الأسهم ، فلن يتمكن وسطاء الفوركس من تقديم مثل هذه الرافعة المالية العالية ، لأن هذا من شأنه أن يعرضهم لمستويات مخاطرة غير مقبولة.

يتيح استخدام الرافعة المالية نطاقًا كبيرًا لزيادة عوائد تداول الفوركس المربح ، ويسمح استخدام الرافعة المالية للمتداولين بالتحكم في مركز العملة الذي تبلغ قيمته عدة أضعاف قيمة الاستثمار الفعلي.

الرافعة المالية هي سيف ذو حدين. إذا تحركت العملة الأساسية في إحدى صفقاتك ضدك ، فإن الرافعة المالية في تداول الفوركس ستكبر خسائرك.

سوف يملي أسلوب التداول الخاص بك إلى حد كبير استخدامك للرافعة المالية والهامش. استخدم استراتيجية تداول مدروسة جيدًا لتداول العملات الأجنبية ، والاستخدام الحصيف للتوقف والحدود التجارية وإدارة الأموال الفعالة.

هامش

من الأفضل فهم الهامش على أنه وديعة بحسن نية نيابة عن المتداول ، حيث يضع المتداول ضمانات من حيث الائتمان في حسابه. من أجل الحفاظ على فتح مركز (أو مراكز) في السوق ، فإن الهامش هو شرط لأن معظم وسطاء الفوركس لا يقدمون ائتمانًا.

عند التداول باستخدام الهامش وباستخدام الرافعة المالية ، يتم تحديد مقدار الهامش المطلوب لفتح مركز أو مركز تجاري بحجم التداول. كما يزيد حجم التجارة زيادة متطلبات الهامش. ببساطة؛ الهامش هو المبلغ المطلوب لإغلاق التداول أو التداول. الرافعة المالية هي مضاعفة التعرض لحقوق الملكية.

ما هو نداء الهامش؟

لقد أوضحنا الآن أن الهامش هو مقدار رصيد الحساب المطلوب من أجل فتح التداول وشرحنا أن الرافعة المالية هي مضاعفة التعرض مقابل حقوق الملكية. لذلك دعونا نستخدم مثالاً لشرح كيفية عمل الهامش وكيف يمكن أن يحدث استدعاء الهامش.

إذا كان لدى المتداول حساب بقيمة £ 10,000 فيه ، ولكنه يريد شراء الكثير 1 (عقد 100,000) من EUR / GBP ، فسوف يحتاجون إلى وضع 850 من الهامش في حساب يترك £ 9,150 بهامش قابل للاستخدام (أو الهامش المجاني) ، يعتمد ذلك على شراء يورو واحد تقريبًا. 0.85 من الجنيه الاسترليني. يحتاج الوسيط إلى التأكد من أن التجارة أو المتاجرة التي يقوم بها المتداول في السوق ، يتم تغطيتها بواسطة الرصيد في حسابه. يمكن اعتبار الهامش بمثابة شبكة أمان لكل من التجار والوسطاء.

يجب على المتداولين مراقبة مستوى الهامش (الرصيد) في حساباتهم في جميع الأوقات لأنهم قد يكونون في تداولات مربحة ، أو مقتنعين بأن المركز الذي يتواجدون فيه سيصبح مربحًا ، لكنهم يجدون تداولهم أو تداولاتهم مغلقة إذا تم اختراق متطلبات الهامش . إذا انخفض الهامش عن المستويات المطلوبة ، فقد تبدأ شركة FXCC ما يعرف باسم "نداء الهامش". في هذا السيناريو ، ستنصح FXCC المتداول بإيداع أموال إضافية في حساب فوركس الخاص به ، أو إغلاق جميع المراكز من أجل الحد من الخسارة ، لكل من المتداول والوسيط.

عند إنشاء خطط تداول ، مع ضمان الحفاظ على انضباط المتداول دائمًا ، يجب أن يحدد الاستخدام الفعال للرافعة المالية والهامش. تعد استراتيجية تداول العملات الأجنبية الشاملة والمفصلة والمدعومة بخطة تداول ملموسة أحد الركائز الأساسية لنجاح التداول. بالاقتران مع الاستخدام الحصيف للتوقف التجاري وأوامر الحد من الربح ، يجب أن تُضاف إلى الإدارة الفعالة للأموال الاستخدام الناجح للرافعة المالية والهامش ، مما قد يسمح للمتداولين بالازدهار.

باختصار ، الموقف الذي قد يحدث فيه نداء الهامش يرجع إلى الاستخدام المفرط للرافعة المالية ، مع عدم كفاية رأس المال ، مع التمسك بخسارة التداولات لفترة طويلة جدًا ، عندما يجب إغلاقها.

أخيرًا ، هناك طرق أخرى للحد من نداءات الهامش والأكثر فاعلية هي التداول باستخدام نقاط الوقف. باستخدام نقاط التوقف في كل عملية تداول ، تتم إعادة حساب متطلبات الهامش على الفور.

قيمة النقطة

حجم الحجم (حجم التجارة) سوف يؤثر على قيمة النقطة. قيمة النقطة بحكم التعريف ، تقيس المبلغ المتغير في سعر الصرف لزوج العملات. أزواج العملات التي يتم عرضها في أربعة أرقام عشرية ، ونقطة واحدة تساوي 0.0001 ، أما بالنسبة للين التي تحتوي على منزلتين عشريتين ، فتعرض كـ 0.01.

عند اتخاذ قرار الدخول في صفقة ، من المهم جدًا معرفة قيمة النقطة ، لا سيما لأغراض إدارة المخاطر. من أجل حساب قيمة النقطة ، توفر FXCC آلة حاسبة Pip كأداة تداول مفيدة. ومع ذلك ، فإن صيغة حساب قيمة النقطة للعقد القياسي 1 هي:

100,000 x 0.0001 = 10USD

على سبيل المثال ، إذا تم فتح الكثير من 1 من EUR / USD وتحرك السوق بالنقاط 100 لصالح المتداولين ، فسيكون الربح 1000 $ (10USD x 100 بالنقاط). ومع ذلك ، إذا تعارض السوق لصالح التداولات ، فإن الخسارة ستكون 1000 $.

لذلك ، من المهم أن نفهم قيمة النقطة قبل الدخول في صفقة من أجل تقييم ما هو المستوى الذي تكون الخسارة المحتملة فيه مقبولة وأين يمكن وضع أمر إيقاف الخسارة.