Кои са основните фактори, които влияят на обменните курсове на валутите
Финансовият пазар като цяло е в състояние на постоянен натиск нагоре и надолу, като движението на цените се колебае напред-назад поради различни икономически, екологични и институционални фактори, които ще бъдат обяснени много подробно в тази статия.
Сред другите класове финансови активи като акции, индекси, стоки, облигации и криптовалути. Валутите се открояват като основен клас активи, който може да се използва във всеки аспект на глобалната икономика като средство за размяна и плащане за стоки и услуги, както на международно, така и на местно ниво.
Стойността на дадена валута спрямо други валути, известни като „чуждестранна валута“, е в постоянни колебания.
Валутният курс на една икономика е едно от най-важните средства, чрез които се определя икономическото здраве на една страна. С други думи, икономическата стабилност на страната се определя до голяма степен от нейния валутен курс. Може да се наблюдава, анализира и търгува на валутния пазар.
Ето защо е много важно да се разберат основните фактори и променящите се пазарни сили, които влияят върху икономиката на дадена страна, което от своя страна влияе върху обменния курс на нейната валута.
Защо тези фактори влияят на валутите.
Валутните курсове са силно повлияни от макроикономически фактори, тъй като те до голяма степен определят здравето на една икономика, което е най-важното съображение за чуждестранни инвеститори, заинтересовани страни, институционални и търговски дилъри, когато решават дали да правят бизнес или да инвестират в икономика.
Тези субекти се занимават с реализиране на печалби. В тази връзка събитията в една държава ще определят как чуждестранният капитал ще бъде инвестиран в нейната икономика, като по този начин ще се отрази на стойността на нейния валутен курс.
Това е много важна концепция, която обслужва не само форекс търговците. Също така е важно и полезно за широката публика, международни и местни собственици на бизнес, инвеститори, банкери и др.
Полза от познаването на факторите, които влияят на обменните курсове на валутите.
- Валутните търговци често могат да намерят възможности за арбитраж, като анализират редица валути, за да направят печалби от поредица от международни транзакции.
- Фундаменталният анализ е оценката на присъщата стойност на валутите и анализ на факторите, които биха могли да повлияят на валутния курс в бъдеще. Ето защо е най-добре да комбинирате фундаментален анализ и технически анализ, за да получите най-добрия резултат във валутната търговия.
- Всички класове активи на акциите, облигациите, индексите, стоките и валутите на финансовия пазар са корелирани и взаимосвързани. Някои валути са пряко повлияни от някои от тези активи. Поради това е предимство за валутния търговец да знае как и кой актив влияе на определена валута.
- Познаването на факторите, които влияят върху стойността на валутите, помага на инвеститорите да вземат разумни инвестиционни решения.
По-долу ще обсъдим в изчерпателни подробности някои от тези ключови фактори и основни икономически събития, които влияят върху валутите.
- Икономически доклад.
Един от най-важните компоненти на наръчника на валутния търговец е календарът на икономическите отчети. Форекс търговците разчитат в голяма степен на икономически отчети, за да вземат правилните търговски решения.
Най-важните икономически доклади включват нива на заетост, продажби на дребно, производствени индекси, Fomc, Non-Farm Payroll и много други, които носят важна информация за текущото състояние на икономиката.
БВП, известен като брутен вътрешен продукт, е най-значимият икономически показател, често цитиран като общ показател за силата и ефективността на икономиката.
Това е общата пазарна стойност на стоките и услугите, произведени през границата на дадена държава за определен период от време. Следователно докладът всъщност изостава, защото разказва за събитие, което вече се е случило.
Подробни публикации за икономически данни могат да бъдат получени от уебсайтове като forexfactory.com, investing.com, FX Street, Daily FX и така нататък.
- Лихвени проценти и инфлация
Лихвените проценти и инфлацията са силно свързани и имат голямо влияние върху стойността на дадена валута. Централната банка на дадена страна може да манипулира лихвените проценти, за да контролира инфлацията, което от своя страна влияе върху стойността на местната валута.
Всеки път, когато централната банка на дадена страна повиши лихвения си процент, валутата поскъпва, тъй като високите лихвени проценти в дадена страна привличат чужд капитал и кредитори. Обратно, ако централната банка на дадена страна намали лихвените проценти, валутата не привлича доходност, което може да доведе до обезценяване на стойността на валутата.
Каква е връзката между лихвения процент и инфлацията?
Всеки път, когато една централна банка повиши лихвения си процент, покупателната способност на нейната валута се увеличава (т.е. валутата може да купува повече стоки и услуги). Следователно това означава, че инфлацията в тази конкретна страна е ниска.
Но когато централната банка намали лихвените проценти, покупателната способност на нейната валута намалява. Следователно това означава, че инфлацията в тази конкретна страна е висока.
- Междупазарен и корелативен ефект
Глобалният финансов пазар се състои от различни класове активи, които имат общи взаимоотношения и са свързани помежду си. Това не е изключение за валутите. Въпреки че всички валути са засегнати от глобални събития, някои също са силно свързани с други активи.
Важно е да се отбележи и разбере тази връзка и как работят.
Нека да преминем през някои забележителни примери
- Първата и най-важна концепция за разбиране е, че щатският долар е официалната резервна валута на света. По същество, когато щатският долар се покачва, се очаква чуждестранните валути да намалеят стойността си и обратно.
- Друга важна концепция е влиянието на пазара на лихвените проценти върху щатския долар. Всеки път, когато пазарът на лихвените проценти се покачва, се очаква щатският долар да се повиши, което означава мечешка тенденция за чуждестранните валути. Обратно, когато пазарът на лихвените проценти намалява, се очаква щатският долар също да намалее, което означава бичи настроения за чуждестранните валути.
- Икономиките, които изнасят стоки като основен източник на приходи, ще бъдат повлияни от пазара на суровини. Например, австралийският долар е пряко свързан със златото, докато канадският долар е пряко свързан с петрола.
Канадски долар пряка корелация с цените на петрола.
UsdCad обратна корелация с цените на петрола.
- Държавен дълг
Въпреки че държавният дълг може да бъде пагубен за икономиката, той може да се използва за насърчаване на инфраструктурното развитие, както и на икономическия растеж.
Инфлацията и девалвацията на валутата обикновено са следствие от излишния дълг в икономиката.
Как става това?
В случай на нарастване на публичния дълг, правителството може да печата повече пари, увеличавайки количеството пари в обръщение. Това е известно като количествено облекчаване. Ефектът от това е, че стойността на държаната валута намалява, както и инфлацията.
В друг случай, при който се очаква увеличение на държавния дълг. Чуждестранните инвеститори може да бъдат принудени да продават своите облигации на отворен пазар, което ще доведе до намаляване на стойността на местната валута поради свръхпредлагане.
- Условия за търговия
Условията за търговия според Уикипедия са количеството вносни стоки, което икономиката може да закупи за единица експортни стоки.
Казва се, че икономиката на дадена страна има „търговски излишък“, когато износът й надвишава вноса. Валутната стойност на „страна износител“ нараства, когато чуждестранните потребители купуват нейната валута, за да закупят нейните изнесени стоки, като по този начин се увеличава БВП, което допринася за положителен растеж на икономиката на тази страна.
От друга страна, икономиката на една страна има търговски дефицит, когато вносът й е по-голям от износа. Поради необходимостта на страната да продава собствена валута, за да купува вносни стоки, стойността на нейната валута се обезценява.
- Чувство
Пазарните настроения се отнасят до пристрастието, което инвеститорите и спекулантите имат към една икономика поради нейните събития и текущи събития.
Стабилността на политическата система на една страна е един от многото фактори, които влияят на икономическите резултати.
Други фактори, които влияят на икономическите резултати, включват геополитически събития, екологични (или природни) бедствия и предстоящи избори.
Чуждестранните инвеститори и спекуланти винаги са пристрастни. Тоест те ще въздържат и изтеглят съществуващите си инвестиции от икономика, която е застрашена от криза.
От друга страна, ако събитията и текущите събития в една икономика са стабилни, положителни и подкрепящи чуждестранните инвестиции. Тази положителна перспектива за икономиката на страната ще привлече чуждестранни инвеститори и ще накара местната валута да поскъпне.
- Икономически растеж и рецесия
Рецесията за разлика от икономическия растеж се отнася до значителен спад в общите икономически дейности в дадена страна. Рецесията може да се характеризира с безработица, спад на БВП, инфлация и т.н.
По време на рецесия лихвеният процент на дадена страна е най-вероятно да бъде нисък. Рецесията във всяка икономика е червен флаг за чуждестранните инвеститори.
Това има отрицателен ефект върху стабилността и напредъка на една икономика, като по този начин намалява стойността и конкурентното предимство на валутата на валутния пазар.
Заключение
Има и други незначителни фактори, които влияят на обменния курс на валутите, но ние разгледахме най-важните фактори.
Четенето на тази статия до този момент и осъзнаването на тези основни икономически фактори ви прави по-добре запознати с валутния пазар от 90% от световното население. Това ви поставя напред в бизнеса, инвестициите и валутната търговия.
В допълнение, всички валутни търговци могат да архивират техническия си анализ с фундаментални данни и икономически отчети.
Лице, което се опитва да избегне потенциални загуби, дължащи се на обменните курсове на валута, може да избере услуга с фиксиран обменен курс, която гарантира обмен на валута при същия курс, въпреки неблагоприятните икономически условия.
Щракнете върху бутона по-долу, за да изтеглите нашето ръководство „Кои са ключовите фактори, които влияят на обменните курсове на валутите“ в PDF формат
