Què és l'anàlisi fonamental en divises?

Anàlisi fonamental de Forex

L’anàlisi fonamental analitza el mercat de divises mitjançant l’anàlisi de les forces econòmiques, socials i polítiques que afecten els preus de les monedes mundials.

L’anàlisi fonamental és fonamental per als operadors de divises, ja que els factors esmentats anteriorment influiran significativament en el preu de qualsevol parell de divises.

Aquí discutirem com aplicar anàlisis fonamentals per prendre decisions informades de comerç de divises.

També cobrirem el valor del vostre calendari econòmic, com planificar la vostra setmana de negociació en funció dels propers esdeveniments, combinant anàlisis fonamentals i tècniques i molt més.

Què és l'anàlisi fonamental?

L’anàlisi fonamental a les divises és la ciència que utilitzeu per avaluar el sentiment del mercat llegint els darrers informes econòmics i comunicats de dades.

El calendari econòmic que el vostre intermediari us proporciona de forma gratuïta és la vostra referència preferent per a una anàlisi fonamental.

El calendari enumerarà els propers esdeveniments dels propers dies i setmanes. Enumerarà publicacions com ara decisions sobre tipus d’interès, informes d’inflació, informes d’atur i ocupació, lectures del sentiment de la indústria i xifres d’importacions i exportacions.

No és una llista exhaustiva; destaquem algunes de les versions essencials que cal veure per prendre decisions de comerç de FX més ben informades.

Com podeu aplicar anàlisis fonamentals al vostre comerç de divises?

Els esdeveniments que figuren al vostre calendari econòmic apareixen com a esdeveniments d’impacte baix, mitjà i alt. Les classificacions més altes solen afectar més el mercat de divises quan es publica la informació.

Centrem-nos en dos exemples d'alt impacte en aquesta secció per ajudar-vos a entendre com posar en pràctica l'anàlisi fonamental. Veurem les decisions sobre els tipus d’interès i els informes d’inflació.

  • Decisions sobre tipus d'interès

Normalment, els bancs centrals es reuneixen un cop al mes per fixar el tipus d’interès de l’economia del seu país. Irònicament, els membres del comitè de fixació de taxes del banc utilitzaran moltes de les dades fonamentals a les quals també teniu accés per a la presa de decisions.

El proper anunci de tipus d’interès apareixerà com a alt impacte en el vostre calendari econòmic. Molts bancs proporcionaran contínuament directrius endavant sobre les taxes per donar als inversors i als comerciants moltes notificacions de que qualsevol canvi és imminent. Ho fan per evitar xocs i per ajudar a suavitzar qualsevol canvi sobtat de preus.

Si la Reserva Federal dels Estats Units no anuncia cap canvi en els tipus d'interès clau, el valor dels parells de divises com EUR / USD, USD / JPY i GBP / USD es mantindrà en un rang estret a menys que els mercats esperessin un canvi.

Si es produeix una reducció o augment inesperat del tipus d’interès, aquests valors de parells de divises canviaran. El canvi serà més extrem en funció de la quantitat que s'ajusti.

L'anunci de fixació de tipus d'interès és només una part de les accions del banc central. Els comerciants també examinen detingudament el text que l'acompanya en forma de comunicat de premsa que explica els motius de la decisió del banc.

El banc també celebrarà una roda de premsa immediatament o bé poc després de l’anunci de la decisió del tipus d’interès per respondre a preguntes i justificar-ne les raons.

Els parells de divises poden augmentar o baixar bruscament quan es publica el comunicat de premsa o quan el banc celebra la seva conferència, ja que els comerciants i els inversors rebran informació en directe per fer una còpia de seguretat de la decisió. Els parells de divises poden augmentar molt més durant l’emissió del panell en comparació amb la publicació de la decisió real.

Si els tipus d’interès augmenten o la Fed emet declaracions estupendes, el preu del dòlar americà augmentarà en comparació amb els seus companys. El contrari és cert si el tipus d’interès baixa.

Aquest augment o caiguda es relaciona amb el sentiment dels comerciants. Podrien comprar dòlars nord-americans si augmenten els tipus d’interès perquè obtindran un tipus millor que els bons a llarg termini. També podrien curtir els mercats nord-americans de renda variable perquè els beneficis de les empreses cauran si paguen més interessos pels seus deutes.

  • Informes d’inflació

Tots hem experimentat l’impacte de l’augment de la inflació; ho veiem en el preu dels béns i serveis que comprem. Els vostres costos energètics podrien augmentar a casa, podeu pagar més a la bomba per posar combustible al cotxe i els preus dels aliments bàsics com la fruita i la verdura podrien augmentar al vostre supermercat. Però, per què augmenta la inflació provocant aquestes pujades de preus?

Els tipus d’interès que hem esmentat anteriorment afectaran la inflació; si els productors i els minoristes paguen més pel seu deute, podrien augmentar els preus per garantir que els seus marges de benefici siguin els mateixos.

A més, hem de vigilar l’augment dels preus de les primeres matèries quan analitzem la inflació. No hi ha cap procés industrial ni de fabricació que no impliqui petroli ni els seus derivats. Si el preu del petroli augmenta als mercats, tots els productes manufacturats podrien augmentar de preu.

Suposem que la inflació esdevé una preocupació per a un banc central; podrien augmentar el tipus d’interès per refredar una economia, la gent endeutarà menys i consumirà menys.

Un informe sobre la inflació pot mostrar l’acceleració de la pressió inflacionista i un banc o govern central emet llavors declaracions. En aquest cas, els comerciants podrien licitar la moneda perquè creuen que és imminent un augment del tipus d’interès.

Per exemple, si la inflació augmenta ràpidament i bruscament als EUA, la Reserva Federal pot augmentar el tipus d'interès general. Els inversors podrien oferir dòlars nord-americans en comparació amb els seus companys, i altres inversors podrien passar dels bons de baix interès al màxim rendiment de dòlars americans. Els mercats borsaris als EUA també podrien caure a mesura que els inversors busquen el refugi segur de dòlars americans i potser de metalls preciosos.

La importància del vostre calendari econòmic quan comercieu amb divises

Si sou un comerciant que afavoreix l'anàlisi fonamental, el vostre calendari econòmic és l'eina més valuosa del vostre quadre.

Podeu adaptar-lo a les vostres preferències comercials. Per exemple, si només intercanvieu parells de dòlars, podeu utilitzar filtres per solucionar-ho. Podeu configurar el calendari per avisar-vos dels anuncis només durant la sessió europea i de Londres i utilitzar filtres afegits per eliminar els esdeveniments del calendari de baix impacte del feed.

No és una exageració afirmar que els moviments al mercat de divises depenen completament d’esdeveniments econòmics fonamentals micro i macro, que després alteren el sentiment d’una moneda específica i dels seus parells.

Més endavant parlarem de la relació entre anàlisi fonamental i tècnica, però el valor de USD / JPY no altera perquè es creuen algunes línies horitzontals o esglaonades. El preu s’ajusta a causa dels canvis en els fonaments relatius a una moneda.

Com interpretar els llançaments econòmics

A mesura que avanceu en la vostra carrera comercial de divises, inevitablement us convertireu en un analista i economista competent a temps parcial. Escoltarà notícies sobre el PIB, l’atur, la inflació i els tipus d’interès, i les seves oïdes s’escalfaran.

La manera com interpreteu aquestes notícies és fonamental per al vostre èxit com a comerciant i la interpretació només implica algunes bases bàsiques i comprensió per posar en funcionament els vostres coneixements.

Enumerem alguns comunicats crítics d’alt impacte que figuren al vostre calendari econòmic i us suggerim com afecten els mercats quan s’emeten.

  • Tipus d’interès del banc central

Un banc central (CB) apuja els tipus; la moneda augmenta enfront dels seus companys. Les taxes de CB més baixes; els diners cauen en valor. Si el CB també participa en QE, circularan més diners, cosa que reduirà l'atractiu i el valor de la moneda.

  • Informes d’ocupació

El primer divendres de cada mes, el BLS publica l'informe de feines de NFP als EUA. Si aquesta xifra és alcista, pot ser positiu tant per als mercats de renda variable com per al valor del dòlar americà. Per contra, els informes de feines baixistes poden ser perjudicials per als mercats financers.

  • Informes del PIB

El producte interior brut mesura la facturació total de tots els béns i serveis d’un país. Si la xifra augmenta, es considera alcista per a una economia perquè s’expandeix. Les contraccions poden ser perjudicials per als mercats de divises i de renda variable nacionals.

  • Informes PMI

Els informes del gestor de compres són publicacions valuoses. Els analistes els consideren valors líders, no retardats. Cada mes, als PM se'ls demana les seves mètriques i opinions sobre el rendiment de la seva indústria i sector.

Quan hi penses, té tot el sentit. Si els PM compren més, fan més comandes i tenen una visió generalment optimista del futur a curt termini de les seves indústries i sectors, no podem tenir una millor idea de la direcció d’una economia.

Les diferències entre anàlisi tècnica i fonamental

L’anàlisi tècnica és un mètode per examinar i predir els moviments de preus als mercats financers mitjançant gràfics de preus històrics i estadístiques de mercat.

La idea és que si un comerciant pot identificar patrons de mercat anteriors, pot formar una predicció raonablement precisa de les trajectòries de preus futures.

L'anàlisi fonamental se centra en el valor real d'un actiu; es tenen en compte els factors externs i el valor. En comparació, l’anàlisi tècnica es basa només en els gràfics de preus d’una inversió o un valor.

L’anàlisi tècnica es basa en la identificació de patrons en un gràfic per predir moviments futurs.

Els analistes i operadors forex més competents contestaran que aplicar una combinació de tecnologia, i l’anàlisi fonamental conduirà a decisions raonades i informades.

Fins i tot si sou l’analista fonamental més compromès i un comerciant que afavoreix l’anàlisi fonamental més que res, no podeu ignorar l’aspecte tècnic.

Com es poden combinar anàlisis fonamentals i tècniques?

Imaginem un informe del Regne Unit que reveli que la inflació ha arribat al 5%. Els comerciants de FX ofereixen GBP respecte als seus companys. Per exemple, GBP / USD augmenta fins a 1.3800.

Però molts operadors i inversors a llarg termini consideren el nivell tècnic de 1.4000 com un número global i conclouen que el preu podria rebutjar-se a aquest nivell. Realitzen comandes de venda a aquest nivell crític de preus. En realitat, és possible que hi hagi moltes comandes de compra i venda agrupades al voltant d’aquest maneig.

Per tant, com podeu veure a l’exemple, mai no podeu ignorar l’anàlisi tècnica, fins i tot al nivell més bàsic. També hi ha mitjanes mòbils que molts comerciants utilitzaran, fins i tot si no són fans de desordenar els seus gràfics amb indicadors. Els 50 i 200 MA representats en el període de temps diari són mètodes respectats pel temps per deduir si un mercat és baixista o alcista.

Esteu preparats per treballar les vostres habilitats fonamentals? Llavors, per què no feu clic? aquí per obrir un compte.

 

Feu clic al botó següent per descarregar el nostre "Què és l'anàlisi fonamental en divises?" Guia en PDF

La marca FXCC és una marca internacional registrada i regulada en diverses jurisdiccions i es compromet a oferir-vos la millor experiència comercial possible.

Aquest lloc web (www.fxcc.com) és propietat i està gestionat per Central Clearing Ltd, una empresa internacional registrada en virtut de la Llei de societats internacionals [CAP 222] de la República de Vanuatu amb el número de registre 14576. Adreça registrada de la companyia: Level 1 Icount House , Kumul Highway, PortVila, Vanuatu.

Central Clearing Ltd (www.fxcc.com) una empresa degudament registrada a Nevis amb l'empresa No C 55272. Adreça registrada: Suite 7, Henville Building, Main Street, Charlestown, Nevis.

FX Central Clearing Ltd (www.fxcc.com/eu) una empresa degudament registrada a Xipre amb el número de registre HE258741 i regulada per CySEC amb el número de llicència 121/10.

ADVERTÈNCIA DE RISCOS: El comerç de divises i els contractes per diferència (CFDs), que són productes d’excés, és altament especulatiu i comporta un risc important de pèrdua. És possible perdre tot el capital inicial invertit. Per tant, els Forex i els CFD poden no ser adequats per a tots els inversors. Invertiu només amb diners que pugueu perdre. Per tant, assegureu-vos que compreneu completament riscos implicats. Busqueu consells independents si és necessari.

La informació d'aquest lloc no està dirigida als residents dels països de l'EEE o dels Estats Units i no està pensada per a la seva distribució o ús per part de cap persona en cap país o jurisdicció on aquesta distribució o ús sigui contrari a la llei o la regulació local. .

Copyright © 2024 FXCC. Tots els drets reservats.