Τι είναι η θεμελιώδης ανάλυση στο forex;
Η θεμελιώδης ανάλυση εξετάζει την αγορά συναλλάγματος αναλύοντας οικονομικές, κοινωνικές και πολιτικές δυνάμεις που επηρεάζουν τις τιμές του παγκόσμιου νομίσματος.
Η θεμελιώδης ανάλυση είναι κρίσιμη για τους εμπόρους συναλλάγματος καθώς οι παράγοντες που αναφέρονται παραπάνω θα επηρεάσουν σημαντικά την τιμή κάθε ζεύγους νομισμάτων.
Εδώ θα συζητήσουμε τον τρόπο εφαρμογής της θεμελιώδους ανάλυσης για τη λήψη ενημερωμένων συναλλαγματικών αποφάσεων συναλλάγματος.
Θα καλύψουμε επίσης την αξία του οικονομικού σας ημερολογίου, πώς να προγραμματίσετε την εβδομάδα συναλλαγών σας με βάση τα επερχόμενα γεγονότα, συνδυάζοντας θεμελιώδη και τεχνική ανάλυση και πολλά άλλα.
Τι είναι η θεμελιώδης ανάλυση;
Η θεμελιώδης ανάλυση στο forex είναι η επιστήμη που χρησιμοποιείτε για να μετρήσετε το κλίμα της αγοράς διαβάζοντας τις τελευταίες οικονομικές εκθέσεις και εκδόσεις δεδομένων.
Το οικονομικό ημερολόγιο που σας παρέχει ο μεσίτης σας δωρεάν είναι η αναφορά σας στη βασική ανάλυση.
Το ημερολόγιο θα αναφέρει τα επερχόμενα γεγονότα τις επόμενες ημέρες και εβδομάδες. Θα απαριθμεί δημοσιεύσεις όπως αποφάσεις επιτοκίου, εκθέσεις πληθωρισμού, αναφορές ανεργίας και απασχόλησης, μετρήσεις συναισθημάτων του κλάδου και στοιχεία εισαγωγών και εξαγωγών.
Δεν είναι εξαντλητική λίστα. επισημαίνουμε μερικές από τις βασικές εκδόσεις που πρέπει να παρακολουθήσετε για να λάβετε καλύτερα ενημερωμένες αποφάσεις συναλλαγών συναλλάγματος.
Πώς μπορείτε να εφαρμόσετε θεμελιώδη ανάλυση στις συναλλαγές σας σε forex;
Τα συμβάντα που αναφέρονται στο οικονομικό σας ημερολόγιο καταχωρούνται ως συμβάντα χαμηλού, μεσαίου και υψηλού αντίκτυπου. Οι υψηλότερες βαθμολογίες τείνουν να επηρεάζουν περισσότερο την αγορά συναλλάγματος όταν δημοσιεύονται οι πληροφορίες.
Ας επικεντρωθούμε σε δύο παραδείγματα υψηλού αντίκτυπου σε αυτήν την ενότητα για να σας βοηθήσουμε να καταλάβετε πώς να χρησιμοποιήσετε τη θεμελιώδη ανάλυση. Θα εξετάσουμε τις αποφάσεις επιτοκίου και τις εκθέσεις πληθωρισμού.
Οι κεντρικές τράπεζες συναντώνται συνήθως μία φορά το μήνα για να καθορίσουν το επιτόκιο για την οικονομία της χώρας τους. Κατά ειρωνικό τρόπο, τα μέλη της επιτροπής καθορισμού επιτοκίων της τράπεζας θα χρησιμοποιήσουν πολλά από τα θεμελιώδη δεδομένα στα οποία έχετε επίσης πρόσβαση για τη λήψη των αποφάσεών τους.
Η επικείμενη ανακοίνωση επιτοκίου θα καταχωρηθεί ως μεγάλη επίπτωση στο οικονομικό σας ημερολόγιο. Πολλές τράπεζες θα παρέχουν συνεχώς κατευθυντήριες γραμμές για τα επιτόκια, ώστε να δίνουν στους επενδυτές και τους εμπόρους αρκετή ειδοποίηση ότι οποιαδήποτε αλλαγή είναι επικείμενη. Το κάνουν για να αποτρέψουν τυχόν κραδασμούς και για να εξομαλύνουν τυχόν ξαφνικές αλλαγές τιμών.
Εάν η Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ δεν ανακοινώσει καμία αλλαγή στα βασικά επιτόκια, τότε η αξία των ζευγών νομισμάτων όπως EUR/USD, USD/JPY και GBP/USD θα παραμείνει σε περιορισμένο εύρος, εκτός εάν οι αγορές περίμεναν αλλαγή.
Εάν υπάρξει μια απροσδόκητη μείωση ή αύξηση του επιτοκίου, αυτές οι τιμές ζεύγους νομισμάτων θα αλλάξουν. Η αλλαγή θα είναι πιο ακραία ανάλογα με το πόσο προσαρμόζεται το ποσοστό.
Η ανακοίνωση για τον καθορισμό των επιτοκίων είναι μόνο ένα μέρος των ενεργειών της κεντρικής τράπεζας. Οι έμποροι εξετάζουν επίσης προσεκτικά το συνοδευτικό κείμενο με τη μορφή δελτίου τύπου που περιγράφει τους λόγους της απόφασης της τράπεζας.
Η τράπεζα θα πραγματοποιήσει επίσης συνέντευξη τύπου είτε αμέσως είτε λίγο μετά την ανακοίνωση της απόφασης επιτοκίου για να λάβει ερωτήσεις και να αιτιολογήσει τους λόγους τους.
Τα ζεύγη νομισμάτων μπορεί να αυξηθούν ή να μειωθούν απότομα όταν δημοσιευθεί το δελτίο τύπου ή όταν η τράπεζα πραγματοποιήσει το συνέδριό της, καθώς οι έμποροι και οι επενδυτές θα λαμβάνουν ζωντανές πληροφορίες για να υποστηρίξουν την απόφαση. Τα ζεύγη νομισμάτων μπορούν να αυξηθούν πολύ περισσότερο κατά τη διάρκεια της μετάδοσης του πάνελ σε σύγκριση με τη δημοσίευση της πραγματικής απόφασης.
Εάν τα επιτόκια ανέβουν ή η Fed παρουσιάσει σκληρές δηλώσεις, η τιμή του USD θα αυξηθεί έναντι των ομοτίμων της. Το αντίθετο ισχύει εάν το επιτόκιο μειωθεί.
Αυτή η άνοδος ή πτώση σχετίζεται με το συναίσθημα των εμπόρων. Μπορεί να αγοράσουν δολάρια ΗΠΑ αν αυξηθούν τα επιτόκια επειδή θα έχουν καλύτερο επιτόκιο από ό, τι σε μακροπρόθεσμα ομόλογα. Μπορεί επίσης να μειώσουν τις αμερικανικές αγορές μετοχών επειδή τα κέρδη των εταιρειών θα μειωθούν εάν πληρώσουν περισσότερους τόκους στα χρέη τους.
Όλοι έχουμε βιώσει τον αντίκτυπο του αυξανόμενου πληθωρισμού. το βλέπουμε στην τιμή των αγαθών και των υπηρεσιών που αγοράζουμε. Το ενεργειακό σας κόστος μπορεί να αυξηθεί στο σπίτι, μπορεί να πληρώσετε περισσότερα στην αντλία για να βάλετε καύσιμο στο αυτοκίνητό σας και οι τιμές των βασικών τροφίμων όπως φρούτα και λαχανικά μπορεί να ανέβουν στο σούπερ μάρκετ σας. Γιατί όμως αυξάνεται ο πληθωρισμός, προκαλώντας αυτές τις αυξήσεις των τιμών;
Τα επιτόκια που αναφέραμε προηγουμένως θα επηρεάσουν τον πληθωρισμό. Εάν οι παραγωγοί και οι λιανοπωλητές πληρώσουν περισσότερα για το χρέος τους, ενδέχεται να αυξήσουν τις τιμές για να διασφαλίσουν ότι τα περιθώρια κέρδους τους θα παραμείνουν τα ίδια.
Επίσης, πρέπει να παρακολουθούμε την αύξηση των τιμών των βασικών προϊόντων όταν αναλύουμε τον πληθωρισμό. Δεν υπάρχει βιομηχανική ή μεταποιητική διαδικασία που να μην περιλαμβάνει πετρέλαιο ή παράγωγά του. Εάν η τιμή του πετρελαίου αυξηθεί στις αγορές, τότε όλα τα μεταποιημένα προϊόντα ενδέχεται να αυξηθούν στην τιμή.
Ας υποθέσουμε ότι ο πληθωρισμός αποτελεί ανησυχία για μια κεντρική τράπεζα. ενδέχεται να αυξήσουν το επιτόκιο για να ηρεμήσει μια οικονομία, οι άνθρωποι θα δανειστούν λιγότερο και θα καταναλώσουν λιγότερο.
Μια έκθεση για τον πληθωρισμό μπορεί να δείχνει τη συσσώρευση πληθωριστικής πίεσης, και μια κεντρική τράπεζα ή κυβέρνηση να εκδίδει έπειτα θέματα σχετικά με τις καταστάσεις. Σε αυτή την περίπτωση, οι έμποροι ενδέχεται να προσφέρουν το νόμισμα επειδή πιστεύουν ότι επικείμενη αύξηση επιτοκίου.
Για παράδειγμα, εάν ο πληθωρισμός αυξηθεί γρήγορα και απότομα στις ΗΠΑ, η Ομοσπονδιακή Τράπεζα μπορεί να αυξήσει το βασικό επιτόκιο. Οι επενδυτές ενδέχεται να προσφέρουν USD έναντι των συναδέλφων του και άλλοι επενδυτές ενδέχεται να μετατοπιστούν από ομόλογα χαμηλού τόκου στην υψηλότερη απόδοση USD. Οι χρηματιστηριακές αγορές στις ΗΠΑ ενδέχεται επίσης να υποχωρήσουν καθώς οι επενδυτές αναζητούν το ασφαλές καταφύγιο των δολαρίων ΗΠΑ και ίσως πολύτιμων μετάλλων.
Η σημασία του οικονομικού σας ημερολογίου όταν κάνετε συναλλαγές forex
Εάν είστε έμπορος που προτιμά τη θεμελιώδη ανάλυση, τότε το οικονομικό σας ημερολόγιο είναι το πιο πολύτιμο εργαλείο στο κουτί σας.
Μπορείτε να το προσαρμόσετε ώστε να ταιριάζει στις προτιμήσεις συναλλαγών σας. Για παράδειγμα, αν κάνετε συναλλαγές μόνο σε ζεύγη USD, μπορείτε να χρησιμοποιήσετε φίλτρα για να το καλύψετε. Μπορείτε να ρυθμίσετε το ημερολόγιό σας ώστε να σας ειδοποιεί για ανακοινώσεις μόνο κατά τη διάρκεια της συνεδρίας του Λονδίνου και της Ευρώπης και να χρησιμοποιήσετε πρόσθετα φίλτρα για να αφαιρέσετε συμβάντα ημερολογίου χαμηλού αντίκτυπου από τη ροή.
Δεν είναι υπερβολή να δηλώσουμε ότι οι κινήσεις στην αγορά συναλλάγματος εξαρτώνται εξ ολοκλήρου από μικρο και μακροοικονομικά θεμελιώδη οικονομικά γεγονότα, τα οποία στη συνέχεια μεταβάλλουν το συναίσθημα ενός συγκεκριμένου νομίσματος και των ζευγών του.
Θα συζητήσουμε τη σχέση μεταξύ της θεμελιώδους και της τεχνικής ανάλυσης αργότερα, αλλά η αξία του USD/JPY δεν μεταβάλλεται επειδή διασταυρώνονται μερικές ασταθείς ή οριζόντιες γραμμές. Η τιμή προσαρμόζεται λόγω αλλαγών στις βασικές αρχές που σχετίζονται με ένα νόμισμα.
Πώς να ερμηνεύσετε τις οικονομικές εκδόσεις
Καθώς προχωράτε στην καριέρα σας συναλλάγματος, αναπόφευκτα θα γίνετε ικανός αναλυτής και οικονομολόγος μερικής απασχόλησης. Θα ακούσετε ειδήσεις για το ΑΕΠ, την ανεργία, τον πληθωρισμό και τα επιτόκια και τα αυτιά σας θα τσιμπήσουν.
Ο τρόπος με τον οποίο ερμηνεύετε αυτές τις ειδήσεις είναι κρίσιμος για την επιτυχία σας ως έμπορος και η ερμηνεία περιλαμβάνει μόνο κάποια βασική βάση και κατανόηση για να θέσετε σε λειτουργία τις γνώσεις σας.
Ας απαριθμήσουμε μερικές κρίσιμες ανακοινώσεις ειδήσεων υψηλού αντίκτυπου που παρατίθενται στο οικονομικό σας ημερολόγιο και να προτείνουμε πώς επηρεάζουν τις αγορές κατά τη μετάδοση.
- Τα επιτόκια της κεντρικής τράπεζας
Η Κεντρική Τράπεζα (ΚΤ) αυξάνει τα επιτόκια. το νόμισμα ανεβαίνει έναντι των συναδέλφων του. Τα χαμηλότερα επιτόκια της CB? τα χρήματα πέφτουν σε αξία. Εάν η CB ασχοληθεί επίσης με το QE, θα κυκλοφορήσουν περισσότερα χρήματα, μειώνοντας την ελκυστικότητα και την αξία του νομίσματος.
Την πρώτη Παρασκευή κάθε μήνα, το BLS δημοσιεύει την έκθεση εργασίας NFP στις ΗΠΑ. Εάν αυτό το νούμερο είναι ανοδικό, τότε μπορεί να είναι θετικό τόσο για τις αγορές μετοχών όσο και για την αξία του USD. Αντιστρόφως, οι αναφορές για τις θέσεις εργασίας ενδέχεται να είναι επιβλαβείς για τις χρηματοπιστωτικές αγορές.
Το ακαθάριστο εγχώριο προϊόν μετρά τον συνολικό κύκλο εργασιών όλων των αγαθών και υπηρεσιών για μια χώρα. Εάν ο αριθμός αυξηθεί, θεωρείται ανοδικός για μια οικονομία επειδή επεκτείνεται. Οι συστολές μπορεί να είναι επιζήμιες για τις αγορές νομισμάτων και εγχώριων μετοχών.
Οι αναφορές του διαχειριστή αγορών είναι πολύτιμες δημοσιεύσεις. Οι αναλυτές τις θεωρούν ως κορυφαίες, όχι καθυστερημένες, αξίες. Κάθε μήνα, οι PM ζητούνται για τις μετρήσεις και τις απόψεις τους σχετικά με την απόδοση του κλάδου και του τομέα τους.
Όταν το σκέφτεστε, αυτό είναι απολύτως λογικό. Εάν οι PM αγοράζουν περισσότερα, κάνουν περισσότερες παραγγελίες και έχουν γενικά αισιόδοξη άποψη για το βραχυπρόθεσμο μέλλον των βιομηχανιών και των τομέων τους, τότε δεν μπορούμε να έχουμε καλύτερη ιδέα για την κατεύθυνση μιας οικονομίας.
Οι διαφορές μεταξύ τεχνικής και θεμελιώδους ανάλυσης
Η τεχνική ανάλυση είναι μια μέθοδος για την εξέταση και πρόβλεψη των κινήσεων των τιμών στις χρηματοπιστωτικές αγορές χρησιμοποιώντας ιστορικά διαγράμματα τιμών και στατιστικά στοιχεία της αγοράς.
Η ιδέα είναι ότι εάν ένας έμπορος μπορεί να εντοπίσει παλαιότερα πρότυπα της αγοράς, μπορεί να σχηματίσει μια εύλογα ακριβή πρόβλεψη για μελλοντικές τροχιές τιμών.
Η θεμελιώδης ανάλυση επικεντρώνεται στην πραγματική αξία ενός περιουσιακού στοιχείου. λαμβάνονται υπόψη και οι εξωτερικοί παράγοντες και η αξία. Συγκριτικά, η τεχνική ανάλυση βασίζεται μόνο στα διαγράμματα τιμών μιας επένδυσης ή ενός τίτλου.
Η τεχνική ανάλυση βασίζεται στον προσδιορισμό μοτίβων σε ένα γράφημα για την πρόβλεψη μελλοντικών κινήσεων.
Οι πιο έμπειροι αναλυτές και έμποροι συναλλάγματος θα αμφισβητήσουν ότι η εφαρμογή ενός συνδυασμού τεχνολογίας και η θεμελιώδης ανάλυση θα οδηγήσει σε αιτιολογημένες και ενημερωμένες αποφάσεις.
Ακόμα κι αν είστε ο πιο αφοσιωμένος θεμελιώδης αναλυτής και ένας έμπορος που προτιμά τη θεμελιώδη ανάλυση περισσότερο από οτιδήποτε άλλο, δεν μπορείτε να αγνοήσετε την τεχνική πτυχή.
Πώς μπορείτε να συνδυάσετε θεμελιώδη και τεχνική ανάλυση;
Ας φανταστούμε ότι μια έκθεση για το Ηνωμένο Βασίλειο βγαίνει και αποκαλύπτει ότι ο πληθωρισμός έχει φτάσει το 5%. Οι έμποροι συναλλάγματος προσφέρουν GBP έναντι των συναδέλφων του. Για παράδειγμα, τα GBP/USD αυξάνονται έως και 1.3800.
Αλλά πολλοί έμποροι και μακροπρόθεσμοι επενδυτές εξετάζουν το τεχνικό επίπεδο του 1.4000 ως λαβή και στρογγυλό αριθμό και καταλήγουν στο συμπέρασμα ότι η τιμή ενδέχεται να αντιμετωπίσει απόρριψη σε αυτό το επίπεδο. Δίνουν εντολές πώλησης σε αυτό το κρίσιμο επίπεδο τιμών. Στην πραγματικότητα, μπορεί να υπάρχουν πολλές παραγγελίες αγοράς και πώλησης συγκεντρωμένες γύρω από αυτήν τη λαβή.
Έτσι, όπως μπορείτε να δείτε από το παράδειγμα, δεν μπορείτε ποτέ να αγνοήσετε την τεχνική ανάλυση, ακόμη και στο πιο βασικό επίπεδο. Υπάρχουν επίσης κινούμενοι μέσοι όροι που θα χρησιμοποιήσουν πολλοί έμποροι, ακόμα κι αν δεν είναι λάτρεις της ακαταστασίας των γραφημάτων τους με δείκτες. Τα 50 και 200 MA που σχεδιάστηκαν για το ημερήσιο χρονικό πλαίσιο είναι χρονοβόρες μέθοδοι για να εξακριβώσουμε εάν μια αγορά είναι ανοδική ή ανοδική.
Είστε έτοιμοι να βάλετε σε λειτουργία τις βασικές σας δεξιότητες; Τότε γιατί να μην κάνετε κλικ εδώ να ανοίξει λογαριασμό.
Κάντε κλικ στο παρακάτω κουμπί για να πραγματοποιήσετε λήψη του "Τι είναι η θεμελιώδης ανάλυση στο forex;" Οδηγός σε PDF
