რა არის slippage ფორექს ვაჭრობაში

მიუხედავად იმისა, რომ შესაძლოა წლების განმავლობაში ვაჭრობდით ფორექსზე, ეს შეიძლება იყოს პირველი შემთხვევა, როდესაც კითხულობთ "slippage"-ს შესახებ. Slippage არის ჩვეულებრივი მოვლენა ფორექსის ვაჭრობაში, რომელზეც ხშირად საუბრობენ, მაგრამ საკმაოდ არასწორად ესმით ბევრი. არ აქვს მნიშვნელობა რა აქტივების კლასს ვაჭრობთ, იქნება ეს აქციები, ფორექსი, ინდექსები თუ ფიუჩერსები, სრიალი ყველგან ხდება. ფორექსის ტრეიდერებმა უნდა იცოდნენ ცურვის შესახებ, რათა მინიმუმამდე დაიყვანონ ნეგატიური ეფექტი და პოტენციურად მაქსიმალურად გაზარდონ დადებითი ეფექტი.

ამ სტატიაში ჩვენ განვიხილავთ სრიალს და განვიხილავთ პრაქტიკულ ნაბიჯებს, რათა შემცირდეს მოცურების ზემოქმედება და ასევე ვისარგებლოთ მათგან. ჩვენ ასევე შევისწავლით კონცეფციას, რათა მკითხველს მივაწოდოთ დეტალური ინფორმაცია სრიალის შესახებ და როგორ შევამციროთ მათი უარყოფითი ეფექტები.

რა არის slippage ფორექსის ვაჭრობაში?

Slippage ხდება მაშინ, როდესაც სავაჭრო შეკვეთა ივსება მოთხოვნილი ფასისგან განსხვავებული ფასით. ეს ხდება ხანდახან მაღალი ცვალებადობის პერიოდებში, სადაც შეკვეთები ნაკლებად სავარაუდოა, რომ შეესაბამებოდეს სასურველ ფასებს. როდესაც slippages ხდება, ფორექსის მოვაჭრეები, როგორც წესი, უყურებენ მას ნეგატიური თვალსაზრისით, მიუხედავად იმისა, რომ ეს შეიძლება იყოს თანაბრად მომგებიანი.

როგორ მუშაობს Slippage?

slippage ხდება მაშინ, როდესაც ხდება საბაზრო შეკვეთების შესრულების შეფერხება ბაზრის სწრაფი რყევების გამო, რაც მნიშვნელოვნად არეგულირებს სავარაუდო შესრულების ფასს. როდესაც ფორექსზე ვაჭრობის ორდერები იგზავნება ბროკერების სავაჭრო პლატფორმებიდან ფორექსის ბაზარზე, სავაჭრო ორდერები ამოქმედდება ყველაზე ხელმისაწვდომი შევსების ფასით, რომელიც მოწოდებულია ბაზრის შემქმნელების მიერ. შევსების ფასი შეიძლება იყოს ზემოთ, ქვემოთ ან ზუსტად მოთხოვნილ ფასზე. Slippage არ ნიშნავს ფასის უარყოფით ან დადებით მოძრაობას, არამედ აღწერს განსხვავებას მოთხოვნილ ფასსა და საბაზრო შეკვეთის შესრულებულ ფასს შორის.

ამ კონცეფციის ციფრულ კონტექსტში მოყვანა; დავუშვათ, რომ ჩვენ ვცდილობთ ვიყიდოთ GBP/USD მიმდინარე საბაზრო ფასით 1.1900. არსებობს სამი შესაძლო შედეგი, რომელიც შეიძლება მოჰყვეს საბაზრო შეკვეთის შემოსვლას. Ისინი არიან

(1) სრიალის გარეშე

(2) უარყოფითი slippage

(3) დადებითი slippage

ჩვენ უფრო ღრმად შევისწავლით ამ შედეგებს.

შედეგი 1: ცურვის გარეშე

ეს არის სრულყოფილი ვაჭრობის შესრულება, სადაც არ არის გადახრები საუკეთესო ხელმისაწვდომ ფასსა და მოთხოვნილ ფასს შორის. მაშასადამე, ეს გულისხმობს, რომ ყიდვის ან გაყიდვის საბაზრო დავალება, რომელიც შევიდა 1.1900-ზე, შესრულდება 1.1900-ზე.

შედეგი 2: უარყოფითი slippage

ეს ხდება მაშინ, როდესაც ყიდვის საბაზრო შეკვეთა წარდგენილია და საუკეთესო ხელმისაწვდომი ფასი მოულოდნელად არის შეთავაზებული მოთხოვნილ ფასზე ზემოთ, ან როდესაც გაყიდვის საბაზრო შეკვეთა არის წარმოდგენილი და საუკეთესო ხელმისაწვდომი ფასი მოულოდნელად არის შეთავაზებული მოთხოვნილ ფასზე დაბალი.

მაგალითად, GBPUSD-ზე გრძელი პოზიციის გამოყენებით, თუ ყიდვის საბაზრო ორდერი შესრულებულია 1.1900-ზე და საუკეთესო ხელმისაწვდომი ფასი ყიდვის საბაზრო ორდერისთვის მოულოდნელად იცვლება 1.1920-მდე (20 პუნქტი მოთხოვნილ ფასზე მეტი), შეკვეთა შემდეგ ივსება უმაღლესი ფასი 1.1920.

თუ take profit იყო დაპროექტებული 100 პიპსზე ზრდის ფასების მოძრაობაზე, ის ახლა ხდება 80 პიპსი და თუ სტოპ ლოსი თავდაპირველად იყო 30 პიპსი, ის ახლა ხდება 50 პიპსი. ამ ტიპის სრიალმა უარყოფითად შეამცირა პოტენციური მოგება და გაზარდა პოტენციური ზარალი.

შედეგი 3: დადებითი slippage

ეს ხდება მაშინ, როდესაც ყიდვის საბაზრო შეკვეთა წარდგენილია და საუკეთესო ხელმისაწვდომი ფასი მოულოდნელად არის შემოთავაზებული მოთხოვნილ ფასზე დაბალი, ან როდესაც გაყიდვის საბაზრო შეკვეთა არის წარმოდგენილი და საუკეთესო ხელმისაწვდომი ფასი მოულოდნელად არის შეთავაზებული მოთხოვნილ ფასზე ზემოთ.

მაგალითად, GBPUSD-ზე გრძელი პოზიციის გამოყენებით, თუ ყიდვის საბაზრო ორდერი შესრულებულია 1.1900-ზე და საუკეთესო ხელმისაწვდომი ფასი ყიდვის საბაზრო ორდერისთვის მოულოდნელად იცვლება 1.1890-მდე (ანუ 10 პუნქტით მოთხოვნილ ფასზე დაბალი), შეკვეთა შემდეგ ივსება ეს უკეთესი ფასია 1.1890.

თუ take profit იყო დაპროექტებული ფასის მოძრაობის 100 პიპზე, ის ახლა ხდება ფასის მოძრაობის 110 პიპი და თუ სტოპ-ლოსი იყო 30 პიპსი, ის ახლა ხდება 20 პიპსი. ამ ტიპის სრიალმა ხელი შეუწყო პოტენციური მოგების მაქსიმიზაციას და პოტენციური ზარალის მინიმუმამდე შემცირებას!

რატომ ხდება სრიალი?

რა იწვევს ფორექსის ვარდნას და რატომ იხსნება საბაზრო შეკვეთები ზოგჯერ ჩვენ მიერ მოთხოვნილი ფასისგან განსხვავებულ ფასად? ეს დამოკიდებულია იმაზე, თუ რა არის ნამდვილი ბაზარი: „მყიდველები და გამყიდველები“. იმისათვის, რომ საბაზრო შეკვეთა ეფექტური იყოს, ყველა ყიდვის შეკვეთას უნდა ჰქონდეს გაყიდვის შეკვეთების თანაბარი რაოდენობა იმავე ზომისა და ფასის მიხედვით. ნებისმიერი დისბალანსი ყიდვისა და გაყიდვის შეკვეთების ზომას შორის ფასების ნებისმიერ დონეზე გამოიწვევს ფასების მოძრაობას სწრაფად მერყეობას, გაზრდის slippages-ის შანსებს.

თუ თქვენ ცდილობთ იყიდოთ 100 ლოტი GBP/USD 1.6650-ად და არ არის საკმარისი კონტრაგენტის ლიკვიდობა GBP 1.6650 აშშ დოლარად გასაყიდად, თქვენი საბაზრო შეკვეთა შეხედავს შემდეგ საუკეთესო ხელმისაწვდომ ფასს და იყიდის GBP უფრო მაღალ ფასში, რაც გამოიწვევს უარყოფითი ცურვა.

თუ კონტრაგენტის ლიკვიდურობის ზომა, რომელიც სურს გაყიდოს თავისი ფუნტი, უფრო დიდი იყო თქვენი შეკვეთის გაგზავნის დროს, თქვენმა საბაზრო შეკვეთამ შესაძლოა იპოვნოს უფრო დაბალი ფასი შესაძენად, რაც გამოიწვევს პოზიტიურ ცურვას.

Stop Loss slippage ასევე შეიძლება მოხდეს, როდესაც stop Los-ის დონე არ არის დაცული. ბროკერების სავაჭრო პლატფორმების უმეტესობა ცნობილია, რომ პატივს სცემს გარანტირებულ სტოპ ზარალს, ვიდრე ნორმალური სტოპ ზარალის. გარანტირებული სტოპ ლოსები ივსება ძირითადი ბაზრის პირობების მიუხედავად და ბროკერები იღებენ პასუხისმგებლობას ნებისმიერ სტოპ ლოსზე, რომელიც წარმოიქმნება slippage-ის შედეგად.

აქ მოცემულია რამდენიმე რჩევა, რათა თავიდან აიცილოთ ცურვა

აუცილებელია თქვენი სავაჭრო გეგმაში ჩავარდნა, რადგან ეს გარდაუვალია. თქვენ ასევე მოგიწევთ შეაფასოთ თქვენი საბოლოო სავაჭრო ხარჯები, სხვა ხარჯებთან ერთად, როგორიცაა სპრედი, საკომისიო და საკომისიო. ერთი თვის ან მეტი ხნის განმავლობაში განცდილი საშუალო სრიალის გამოყენება დაგეხმარებათ თქვენი სავაჭრო ხარჯების გარკვევაში. ამ ინფორმაციის ქონა საშუალებას მოგცემთ შეაფასოთ რამდენი მოგება გჭირდებათ.

1. აირჩიეთ სხვა საბაზრო შეკვეთის ტიპი: Slippage ხდება ბაზრის შეკვეთებით ვაჭრობისას. ასე რომ, გადაცურვის თავიდან ასაცილებლად და უარყოფითი ცურვის რისკის აღმოსაფხვრელად, თქვენ უნდა ივაჭროთ ლიმიტის ორდერებით, რათა შეავსოთ თქვენი შესვლის ფასი იქ, სადაც მოითხოვეთ.
2. მოერიდეთ ვაჭრობას მთავარ საინფორმაციო გამოშვებებზე: უმეტეს შემთხვევაში, ყველაზე დიდი სრიალი ჩვეულებრივ ხდება ძირითადი ბაზრის ახალი ამბების გარშემო. თქვენ უნდა აკონტროლოთ ახალი ამბები იმ აქტივის შესახებ, რომლითაც გსურთ ვაჭრობა გქონდეთ მკაფიო გაგება ფასების მოძრაობის მიმართულების შესახებ და დაეხმაროთ მაღალი ცვალებადობის პერიოდების იდენტიფიცირებასა და თავიდან აცილებაში. საბაზრო შეკვეთები თავიდან უნდა იქნას აცილებული გახმაურებული ახალი ამბების დროს, როგორიცაა FOMC განცხადებები, არასასოფლო-სამეურნეო ხელფასები ან მოგების განცხადებები. შედეგად მიღებული დიდი ნაბიჯები შეიძლება მომხიბვლელად გამოიყურებოდეს, მაგრამ საბაზრო შეკვეთებით თქვენი შესვლისა და გასვლის სასურველ ფასად მიღება ძალიან რთული იქნება. იმ შემთხვევაში, თუ ტრეიდერმა უკვე დაიკავა პოზიცია საინფორმაციო გამოშვების დროს, ისინი სავარაუდოდ განიცდიან სტოპ ზარალის ცვლას, რაც იწვევს რისკის გაცილებით მაღალ დონეს, ვიდრე ისინი ელოდნენ.
3. იდეალურად ვაჭრობა მაღალი ლიკვიდური და დაბალი ცვალებადობის ბაზარზე: დაბალი ცვალებადობის საბაზრო გარემოში, ტრეიდერებს შეუძლიათ შეზღუდონ მოცურების რისკი, რადგან ფასების მოძრაობა ამ ტიპის ბაზარზე არის გლუვი და არა არასტაბილური. გარდა ამისა, მაღალი ლიკვიდური ბაზრები, სავარაუდოდ, შეასრულებენ შეკვეთებს მოთხოვნილ ფასად ორივე მხარის აქტიური მონაწილეების გამო.

ლიკვიდობა ყოველთვის მაღალია ფორექსის ბაზარზე, განსაკუთრებით London Open-ის, New York Open-ის და გადახურვის სესიების დროს. გადახრები, სავარაუდოდ, ღამით ან შაბათ-კვირას მოხდება, ამიტომ ტრეიდერებისთვის კარგია, თავი აარიდონ სავაჭრო პოზიციებს ღამით და შაბათ-კვირის განმავლობაში.

4. განიხილეთ VPS (ვირტუალური პირადი სერვერის) გამოყენება: VPS სერვისებით, ტრეიდერებს ასევე შეუძლიათ უზრუნველყონ საუკეთესო შესრულება ნებისმიერ დროს, ტექნიკური შეცდომების მიუხედავად, როგორიცაა ინტერნეტ კავშირის პრობლემები, ელექტროენერგიის გათიშვა ან კომპიუტერის გაუმართაობა. FXCC-ის ოპტიკურ ბოჭკოვანი კავშირის გამო, ტრეიდერებს შეუძლიათ შეკვეთების გაშვება და შესრულება მაღალი სიჩქარით. VPS-ის გამოყენება იდეალურია, რადგან მასზე წვდომა შესაძლებელია 24/7 მსოფლიოს ნებისმიერი ადგილიდან.

რომელი ფინანსური აქტივია ყველაზე ნაკლებად ექვემდებარება ცურვას?

უფრო ლიკვიდური ფინანსური აქტივების კლასი, როგორიცაა სავალუტო წყვილი (EURUSD, USDCHF, AUDUSD და ა.შ.), ნაკლებად ექვემდებარება ცურვას ნორმალურ საბაზრო პირობებში. მიუხედავად იმისა, რომ ბაზრის მაღალი ცვალებადობის დროს, ისევე როგორც ადრე და მნიშვნელოვანი მონაცემების გამოქვეყნების დროს, ეს თხევადი ვალუტის წყვილი შეიძლება იყოს დაუცველი ცურვის მიმართ.

შემაჯამებელი

როგორც ტრეიდერი, თქვენ ვერ აიცილებთ სრიალს. მას ეწოდება slippage, როდესაც ფასი, რომლითაც იყო მოთხოვნილი შეკვეთა, განსხვავდება იმ ფასისგან, რომლითაც შესრულდა შეკვეთა.

სრიალი შეიძლება იყოს როგორც დადებითი, ასევე უარყოფითი. ცურვის ზემოქმედების შესამცირებლად საუკეთესო გზაა ვაჭრობა პიკის ვაჭრობის დროს და მხოლოდ ისეთ ბაზრებზე, რომლებიც მაღალი ლიკვიდურობით და სასურველია ზომიერი ცვალებადობით.

გარანტირებული გაჩერებებისა და ლიმიტის ორდერების გამოყენება ხელს უწყობს ვაჭრობის დაცვას სრიალის ეფექტისგან. ლიმიტის ორდერები შეიძლება გამოყენებულ იქნას ცურვის თავიდან ასაცილებლად, მაგრამ ის შეიცავს თანდაყოლილ რისკს, რომ ვაჭრობის დაყენება არ განხორციელდეს, თუ ფასის მოძრაობა არ შეესაბამება ლიმიტის შესვლის ფასის დონეს.