რა არის გავრცელებული ფსონები ფორექსში
ფინანსური ბაზრების სამყაროში შესამჩნევი მატებაა, როგორც სპრედ ფსონების, ასევე CFD ვაჭრობის მიღების თვალსაზრისით. ეს ზრდა შეიძლება მივაწეროთ ხელმისაწვდომობას და მოქნილობას, რომელსაც ეს მეთოდები სთავაზობს სხვადასხვა დონის ტრეიდერებს. ვინაიდან ინდივიდები სულ უფრო მეტად ეძებენ დივერსიფიცირებულ საინვესტიციო გზებს, ამ სავაჭრო მექანიზმების ნიუანსების გაგება ძალიან მნიშვნელოვანი ხდება.
სპრედ ფსონების შესწავლა ფორექსში
ფორექსის ვაჭრობის სამყაროში, სპრედ ფსონი არის უნიკალური ფინანსური წარმოებული, რომელიც საშუალებას აძლევს ტრეიდერებს გააკეთონ სპეკულირება სავალუტო წყვილების ფასის მოძრაობაზე, ძირითადი აქტივების უშუალო ფლობის გარეშე. ფორექსის ტრადიციული ვაჭრობისგან განსხვავებით, სადაც ტრეიდერები ყიდულობენ და ყიდიან რეალურ სავალუტო ერთეულებს, სპრედ ფსონი მოიცავს ფსონს იმაზე, გაიზრდება თუ არა ვალუტის წყვილის ფასი (გრძელდება) თუ დაეცემა (წავა მოკლე). ტერმინი „სპრედი“ სპრედ ბეტინგში აღნიშნავს განსხვავებას ბიდ (გაყიდვის) ფასსა და სავალუტო წყვილის თხოვნის (შესყიდვის) ფასს შორის. ეს განსხვავება, რომელიც გამოხატულია პიპებში, წარმოადგენს ვაჭრობის ღირებულებას და მოგების ან ზარალის პოტენციალს.
Spread Betting გთავაზობთ რამდენიმე უპირატესობას ფორექსის ტრეიდერებისთვის. პირველ რიგში, ის უზრუნველყოფს საგადასახადო შეღავათებს ბევრ ქვეყანაში, რადგან სპრედ ფსონების მოგება ხშირად თავისუფლდება კაპიტალის მოგების გადასახადისგან. ამ საგადასახადო უპირატესობას შეუძლია მნიშვნელოვნად გაზარდოს ტრეიდერის საერთო ანაზღაურება. მეორეც, სპრედ ფსონი ცნობილია თავისი მოქნილობით. ტრეიდერებს შეუძლიათ აირჩიონ თავიანთი პოზიციის ზომა და არ არის საჭირო ლოტის ზომებზე ან კონტრაქტის ზომებზე ფიქრი, როგორც ტრადიციულ ფორექს ვაჭრობაში. გარდა ამისა, ის საშუალებას აძლევს როგორც გრძელ, ისე მოკლე პოზიციებს, რაც ტრეიდერებს საშუალებას აძლევს მიიღონ მოგება დაცემის ბაზრებიდან.
მიუხედავად იმისა, რომ სპრედ ფსონი უნიკალურ უპირატესობებს გვთავაზობს, ის ასევე შეიცავს თანდაყოლილ რისკებს. პირველადი რისკი არის მნიშვნელოვანი ზარალის პოტენციალი, რადგან ბერკეტი ჩვეულებრივ გამოიყენება სპრედ ფსონების დროს, რაც აძლიერებს როგორც მოგებას, ასევე ზარალს. ტრეიდერებისთვის სასიცოცხლოდ მნიშვნელოვანია რისკების მართვის კარგად განსაზღვრული სტრატეგია, მათ შორის stop-loss ორდერების დადგენა და ადეკვატური კაპიტალის შენარჩუნება. გარდა ამისა, ტრეიდერებმა თავად უნდა იცოდნენ სპრედების შესახებ, რადგან ისინი შეიძლება განსხვავდებოდეს ბროკერებს შორის და გავლენა მოახდინონ მთლიან სავაჭრო ხარჯებზე.
CFD ვაჭრობის გაგება ფორექსში
Contract for Difference (CFD) ვაჭრობა არის ფინანსური ინსტრუმენტი, რომელიც საშუალებას აძლევს ტრეიდერებს განახორციელონ სპეკულირება სხვადასხვა აქტივების ფასების მოძრაობაზე, მათ შორის ფორექსის სავალუტო წყვილებზე, თავად ძირითადი აქტივების ფლობის გარეშე. ფორექსის ბაზრის კონტექსტში, CFDs წარმოადგენს ხელშეკრულებებს ტრეიდერებსა და ბროკერებს შორის ვალუტის წყვილის ღირებულების სხვაობის გაცვლა ვაჭრობის გახსნასა და დახურვას შორის. ეს ნიშნავს, რომ ტრეიდერებს შეუძლიათ ისარგებლონ როგორც მზარდი (გრძელვადიანი) ასევე დაცემით (მოკლედ) ბაზრებიდან. სპრედ ბეტინგისგან განსხვავებით, CFD ემყარება კონტრაქტის ზომას და არ მოიცავს სპრედის კონცეფციას.
CFD ვაჭრობა გთავაზობთ რამდენიმე უპირატესობას ფორექსის ბაზარზე გამოყენებისას. პირველ რიგში, ის უზრუნველყოფს ტრეიდერებს წვდომას სავალუტო წყვილებისა და სხვა ფინანსური აქტივების ფართო სპექტრზე, რაც საშუალებას იძლევა დივერსიფიცირებული სავაჭრო სტრატეგიები. უფრო მეტიც, CFD-ები, როგორც წესი, უფრო გამჭვირვალეა ფასებთან დაკავშირებით, რადგან არ არის ჩართული სპრედი; მოვაჭრეები ყიდულობენ და ყიდიან საბაზრო ფასად. ამან შეიძლება გამოიწვიოს სავაჭრო ხარჯების შემცირება ზოგიერთ შემთხვევაში სპრედ ფსონთან შედარებით. გარდა ამისა, CFD ვაჭრობა იძლევა ბერკეტების გამოყენების საშუალებას, პოტენციური მოგების გაძლიერებას.
მიუხედავად მისი უპირატესობებისა, CFD ვაჭრობა გარკვეულ რისკებს შეიცავს. ბერკეტის გამოყენებამ შეიძლება გამოიწვიოს მნიშვნელოვანი დანაკარგები, განსაკუთრებით თუ გონივრულად არ მართავთ. რისკის შერბილება CFD ვაჭრობაში გულისხმობს მკაცრი სტოპ-ზარალის ორდერების დაწესებას და სიფრთხილეს ბერკეტების დონეებთან მიმართებაში. ტრეიდერებმა ასევე უნდა იცოდნენ ღამის დაფინანსების საფასურის შესახებ, რომელიც შეიძლება დაგროვდეს, თუ პოზიციები ღამით დაიკავებს. როგორც ნებისმიერი ფინანსური ინსტრუმენტი, კარგად გააზრებული რისკის მართვის სტრატეგია აუცილებელია ტრეიდერებისთვის, რომლებიც დაკავებულნი არიან CFD ვაჭრობით ფორექსის ბაზარზე.
ძირითადი განსხვავებები სპრედ ფსონებსა და CFD ვაჭრობას შორის
სპრედ ბეთინგის დროს, ბერკეტები ხშირად თანდაყოლილია, რაც ტრეიდერებს საშუალებას აძლევს გააკონტროლონ უფრო მნიშვნელოვანი პოზიცია შედარებით მცირე კაპიტალის ხარჯებით. მარჟის მოთხოვნები, როგორც წესი, უფრო დაბალია, რაც ტრეიდერებს საშუალებას აძლევს შევიდნენ ფორექსის ბაზარზე ნაკლები წინასწარი ინვესტიციით. თუმცა, ამ მაღალ ბერკეტს თან ახლავს გაზრდილი რისკი, რადგან ის ადიდებს როგორც მოგებას, ასევე ზარალს. მეორეს მხრივ, CFD ვაჭრობა ასევე გთავაზობთ ბერკეტს, მაგრამ მეტი ცვალებადობით. ბერკეტების დონეები დადგენილია ბროკერების მიერ და შეიძლება მნიშვნელოვნად განსხვავდებოდეს სხვადასხვა პროვაიდერებს შორის. ტრეიდერებმა უნდა გაითვალისწინონ შემოთავაზებული ბერკეტები და დაიცვან რისკის მართვის პრაქტიკა, რათა თავიდან აიცილონ ზედმეტი ექსპოზიცია.
ერთი მნიშვნელოვანი განსხვავება სპრედ ფსონებსა და CFD ვაჭრობას შორის არის მოგებისა და ზარალის საგადასახადო მკურნალობა. ბევრ იურისდიქციაში სპრედ ფსონები სარგებლობს საგადასახადო უპირატესობით, რადგან მოგება ხშირად თავისუფლდება კაპიტალის მოგების გადასახადისგან, მარკის გადასახადისგან ან მსგავსი გადასახადებისგან. ამან შეიძლება გამოიწვიოს უფრო ხელსაყრელი საგადასახადო ანაზღაურება გავრცელების უკეთესებისთვის. თუმცა, CFD ვაჭრობა ჩვეულებრივ არ გვთავაზობს ამ საგადასახადო შეღავათებს. CFD ვაჭრობიდან მიღებული მოგება შეიძლება დაექვემდებაროს კაპიტალის მოგების გადასახადს, რაც დამოკიდებულია ადგილობრივ რეგულაციებზე, რაც პოტენციურად ამცირებს მთლიან შემოსავლებს.
სპრედ ფსონი არ გულისხმობს ძირითადი აქტივების მფლობელობას; მოვაჭრეები მხოლოდ სპეკულირებენ ფასების მოძრაობაზე. ამის საპირისპიროდ, CFD ვაჭრობა საშუალებას აძლევს ტრეიდერებს ჰქონდეთ სახელშეკრულებო პრეტენზია ძირითად აქტივებზე, რაც ნიშნავს, რომ მათ შეიძლება ჰქონდეთ აქციონერთა გარკვეული უფლებები, როგორიცაა ხმის მიცემის პრივილეგიები აქციების შემთხვევაში. ამ ძირითად განსხვავებას შეუძლია გავლენა მოახდინოს ტრეიდერის ურთიერთობაზე აქტივთან და მათ უნარზე მონაწილეობა მიიღოს კორპორატიულ ქმედებებში.
სპრედ ბეტინგთან და CFD ვაჭრობასთან დაკავშირებული ხარჯების შედარებისას აუცილებელია რამდენიმე ფაქტორის გათვალისწინება. სპრედ ბეთინგის დროს, პირველადი ღირებულება არის თავად სპრედი - განსხვავება ბიდსა და მოთხოვნას შორის. არ არსებობს საკომისიოები, მაგრამ ღამისთევის დაფინანსების საფასური შეიძლება დაწესდეს, თუ თანამდებობები დაფიქსირდა ღამით. CFD ვაჭრობაში, ხარჯები შეიძლება შეიცავდეს სპრედებს, საკომისიოს და ღამისთევის დაფინანსების ხარჯებს, რომლებიც შეიძლება განსხვავდებოდეს ბროკერებს შორის. ტრეიდერებმა ყურადღებით უნდა შეაფასონ ეს ხარჯების სტრუქტურები და შეაფასონ ისინი თავიანთ სავაჭრო სტრატეგიებში, რათა უზრუნველყონ ეკონომიური ვაჭრობა.
რომელი მიდგომაა თქვენთვის სწორი?
სანამ ფორექსის ბაზარზე სპრედ ბეთინგის ან CFD ვაჭრობის დაწყებამდე გადამწყვეტია თქვენი უნიკალური სავაჭრო მიზნების და რისკის ტოლერანტობის შეფასებით. ტრეიდერები სხვადასხვა წარმომავლობისგან არიან და აქვთ სხვადასხვა მიზნები, დაწყებული სპეკულაციური მოკლევადიანი მოგებიდან დაწყებული გრძელვადიანი საინვესტიციო სტრატეგიებით. დაუსვით საკუთარ თავს კითხვები, როგორიცაა:
რა არის ჩემი ფინანსური მიზნები ფორექსის ბაზარზე ვაჭრობისთვის?
ვეძებ მოკლევადიან მოგებას თუ გრძელვადიან საინვესტიციო შესაძლებლობებს?
რამდენად კომფორტულად ვარ რისკთან მიმართებაში და როგორია ჩემი რისკის ტოლერანტობა?
თქვენი მიზნებისა და რისკების ტოლერანტობის გაგება მოგცემთ სიცხადეს სავაჭრო მიდგომის შესახებ, რომელიც საუკეთესოდ შეესაბამება თქვენს საჭიროებებს. წარმატებული სავაჭრო გამოცდილების მისაღწევად აუცილებელია არჩეული მეთოდის თქვენს მიზნებთან შესაბამისობა.
მას შემდეგ რაც თქვენ გექნებათ მკაფიო გაგება თქვენი სავაჭრო მიზნების შესახებ, შეგიძლიათ მიიღოთ ინფორმირებული გადაწყვეტილება სპრედ ფსონებსა და CFD ვაჭრობას შორის. აქ მოცემულია რამდენიმე მოსაზრება თქვენი არჩევანის გასამყარებლად:
რისკის მადა: თუ თქვენ გაქვთ უფრო მაღალი რისკის მადა და კომფორტულად გრძნობთ ბერკეტის პოზიციებს, სპრედ ფსონი და CFD ვაჭრობა შეიძლება იყოს შესაფერისი. თუმცა, იყავით ფრთხილად და დარწმუნდით, რომ გაქვთ რისკის მართვის ძლიერი სტრატეგია.
საგადასახადო შედეგები: შეაფასეთ საგადასახადო კანონები თქვენს იურისდიქციაში, რათა გაიგოთ თითოეული მეთოდის პოტენციური საგადასახადო უპირატესობები ან უარყოფითი მხარეები.
საკუთრების უპირატესობა: იფიქრეთ იმაზე, უპირატესობას ანიჭებთ თუ არა ძირითადი აქტივების ფლობის იდეას (CFD ვაჭრობა) თუ კმაყოფილი ხართ ფასების მოძრაობის შესახებ სპეკულირებით აქტივების მფლობელობის გარეშე (სპრედ ფსონები).
ხარჯების სტრუქტურა: გაანალიზეთ ხარჯების სტრუქტურები, მათ შორის სპრედები, საკომისიოები და ღამისთევის დაფინანსების გადასახადები და როგორ შეესაბამება ისინი თქვენს სავაჭრო ბიუჯეტს.
რისკის მართვის სტრატეგიები ფორექსის ტრეიდერებისთვის
ფორექსზე ვაჭრობა, იქნება ეს სპრედ ფსონების ან CFD-ების მეშვეობით, თან ახლავს თანდაყოლილ რისკებს, რომლებიც მოითხოვს გონივრული რისკის მართვას. რისკების წარუმატებლობამ შეიძლება მოახდინოს ტრეიდერებს მნიშვნელოვანი ზარალი, რომელიც შეიძლება აღემატებოდეს მათ მოგებას. აუცილებელია იმის აღიარება, რომ ფორექსის ბაზრები არასტაბილურია და არაპროგნოზირებადობა მუდმივია. რისკის მართვა არ არის მხოლოდ კარგი პრაქტიკა; ეს არის აუცილებლობა.
სპრედ ფსონების დროს, რისკის მენეჯმენტი ტრიალებს კონკრეტული ტექნიკის გამოყენებას თქვენი ინვესტიციების დასაცავად. ორი ძირითადი პრაქტიკა არის stop-loss შეკვეთების დაყენება და პოზიციების ზომის მართვა. Stop-loss შეკვეთები ხელს უწყობს პოტენციური ზარალის შეზღუდვას ვაჭრობის ავტომატურად დახურვით, როდესაც მიიღწევა წინასწარ განსაზღვრული ფასის დონე. პოზიციის ზომა უზრუნველყოფს თქვენი კაპიტალის გონივრული ნაწილის გამოყოფას თითოეულ ვაჭრობაში, რაც ამცირებს ზემოქმედებას რომელიმე ცალკეული ვაჭრობის უარყოფით ეფექტებზე.
CFD ვაჭრობა მოითხოვს რისკის მართვის მორგებულ სტრატეგიებს. ეს მოიცავს ბერკეტის დონის კორექტირებას თქვენი რისკის ტოლერანტობის შესაბამისად და ზედმეტად გადაჭარბების თავიდან აცილებას, რამაც შეიძლება გაზარდოს დანაკარგები. გარდა ამისა, ღამის პოზიციების მართვა გადამწყვეტია, რადგან ამან შეიძლება გამოიწვიოს დამატებითი ხარჯები და ბაზრის რისკები.
მიუხედავად იმისა, რომ რისკის მართვის სპეციფიკური ტექნიკა შეიძლება განსხვავდებოდეს სპრედ ფსონებსა და CFD ვაჭრობას შორის, ფუნდამენტური პრინციპი რჩება მუდმივი: რისკების ეფექტური მართვა შეუცვლელია. ორივე მეთოდი მოითხოვს სიფხიზლეს, დისციპლინას და ბაზრების საფუძვლიან გააზრებას. ამ მიდგომების შედარება და დაპირისპირება ხაზს უსვამს მათ უნიკალურ ასპექტებს, მაგრამ ყოვლისმომცველი მიზანი რჩება თანმიმდევრული - კაპიტალის შენარჩუნება და დანაკარგების მინიმიზაცია თქვენი საერთო სავაჭრო გამოცდილების გასაუმჯობესებლად. გახსოვდეთ, რომ არც ერთი სტრატეგია არ შეესაბამება ყველაფერს და თქვენი რისკის მართვის მიდგომის ადაპტაცია თქვენს სავაჭრო სტილთან და პრეფერენციებთან არის წარმატების გასაღები.
დასკვნა
დასასრულს, აუცილებელია იმის აღიარება, რომ როგორც სპრედ ფსონი, ასევე CFD ვაჭრობა გვთავაზობს უნიკალურ უპირატესობებსა და ნაკლოვანებებს. მიუხედავად იმისა, რომ სპრედ ფსონები უზრუნველყოფს საგადასახადო უპირატესობებს და მოქნილობას, CFD ვაჭრობა გთავაზობთ უფრო ფართო წვდომას ბაზარზე. თუმცა, ამ სარგებელს თან ახლავს საკუთარი რისკები და მოსაზრებები.
როდესაც ფიქრობთ თქვენს სავაჭრო მიდგომაზე, გახსოვდეთ, რომ არ არსებობს ერთიანი გამოსავალი. თქვენი არჩევანი უნდა შეესაბამებოდეს თქვენს სავაჭრო მიზნებს, რისკის შემწყნარებლობას და ფინანსურ მდგომარეობას. ფორექსზე ვაჭრობა შეიძლება იყოს მომგებიანი, მაგრამ გრძელვადიან პერსპექტივაში წარმატების მისაღწევად საჭიროა ერთგულება, ცოდნა და კარგად გააზრებული სტრატეგია.
