Apakah kitaran pasaran dalam dagangan forex
Semua aspek kehidupan (masa, perniagaan, cuaca, musim dll) semuanya berputar di sekitar kitaran, dan terdapat juga kitaran yang terdapat dalam pasaran kewangan yang sering dirujuk sebagai kitaran pasaran. Konsep kitaran pasaran merujuk kepada fasa pergerakan harga yang biasanya berulang, dengan masing-masing mempunyai set ciri tersendiri. Kepada pedagang jangka panjang dan pendek, adalah penting untuk memahami kitaran pasaran yang berputar di sekitar pasaran kewangan.
Ini berguna untuk peniaga kerana ia membolehkan mereka mendapat keuntungan daripada pergerakan harga dalam mana-mana kelas aset, termasuk saham, mata wang kripto, komoditi, mata wang, dll. Kepentingan kitaran pasaran ditekankan lebih jauh lagi untuk pedagang derivatif, seperti CFD, kerana ia membenarkan mereka untuk mendapat keuntungan daripada kedua-dua pergerakan harga menaik dan menurun. Walaupun pergerakan harga mungkin kelihatan bergerak ke atas dan ke bawah secara rawak, mereka sebenarnya mempunyai ciri tersendiri yang dipengaruhi oleh faktor pasaran seperti siaran berita berimpak tinggi, dasar monetari, kitaran pelonggaran dan ketamakan pada paras tinggi dan rendah pasaran baharu.
Masalah biasa yang dihadapi oleh peserta pasaran ialah mereka sama ada tidak tahu atau tidak mempunyai pengalaman untuk melihat fasa kitaran pasaran, yang mengakibatkan kesukaran untuk memilih arah pergerakan harga yang betul. Peniaga juga boleh mengalami kekecewaan dan mengalami kerugian apabila mereka mencari keuntungan daripada paras tinggi dan rendah pasaran yang melampau. Bagaimanakah peniaga boleh melihat kitaran dalam pergerakan harga dan mengetahui bila pergerakan harga sesuatu aset berkemungkinan berubah dari satu fasa ke fasa yang lain?
Dalam artikel ini, kami akan memberikan penjelasan mendalam tentang kitaran pasaran yang berbeza dan menunjukkan kepada anda perkara yang anda perlu ketahui untuk menjadi antara 1% teratas pelabur canggih dan pedagang yang menguntungkan. Dengan memahami kitaran pasaran ini, peniaga dan pelabur dilengkapi dengan pengetahuan yang luas untuk membuat keputusan perdagangan yang lebih baik dan meningkatkan keuntungan mereka dengan ketara.
Jenis kitaran pasaran
Kitaran pasaran datang dalam variasi, dan bahagian ini memberikan gambaran keseluruhan kitaran pasaran yang paling lazim. Di samping itu, petunjuk berguna tentang cara melihat fasa pergerakan harga ini dan keuntungan daripadanya juga akan ditangani.
- Kitaran pasaran Wyckoff
Seperti yang telah kita bincangkan di atas, sama seperti ekonomi mengalami kitaran ledakan dan kemelesetan, kitaran pasaran kewangan juga dicirikan oleh fasa.
Fasa-fasa kitaran pasaran Wyckoff diterangkan seperti berikut;
Fasa pengumpulan / pengembangan: Pengembangan berlaku disebabkan oleh pertumbuhan ekonomi dan mengakibatkan pasaran menaik. Pada fasa inilah pelabur dan pedagang boleh mendapat keuntungan daripada kedudukan dagangan yang panjang. Dalam ekonomi yang diurus dengan baik, fasa ini boleh bertahan selama bertahun-tahun
Penandaan / fasa puncak: Ini adalah apabila tekanan belian mencapai kemuncaknya dan wang pintar mula mengimbangi kedudukan belinya pada aset berharga tinggi yang membawa kepada fasa penguncupan atau pengedaran.
Fasa penguncupan / pengedaran: Fasa pengedaran kitaran wyckoff menandakan tempoh kemerosotan pasaran, bermula pada puncak dan berakhir pada palung. Dalam tempoh ini, ahli ekonomi merujuk kepada pasaran sebagai berada dalam kemelesetan.
Palung / penurunan harga: Pada ketika ini, pasaran telah merosot ke paras terendah dan wang pintar mungkin telah mengimbangi semua kedudukan pendek mereka yang akan menyebabkan pasaran menyatu atau memulakan kitaran pasaran yang lain.
- Kitaran Pasaran Forex
Kitaran pasaran Wyckoff boleh digunakan untuk mana-mana pasaran, memandangkan asasnya dalam psikologi pelaburan, tetapi terdapat kitaran yang unik untuk kelas aset tertentu. Kitaran pasaran forex yang popular ialah kitaran pengetatan dan pelonggaran bank pusat. Beberapa persamaan boleh dibuat antara kitaran ini dan kitaran ekonomi.
Semasa fasa pengembangan ekonomi, pasaran saham mula pulih daripada palung pasaran terkini dan penunjuk ekonomi mula bertambah baik menunjukkan ledakan bagi ekonomi. Fasa ini dicirikan oleh dasar monetari yang sangat longgar di mana bank pusat menurunkan kadar faedah semasa kemelesetan untuk merangsang aktiviti ekonomi dan menjadikan pinjaman lebih murah. Ini seterusnya meningkatkan kuasa beli pengguna dan keupayaan syarikat untuk melabur dalam kemudahan perniagaan baharu. Harga pasaran saham kemudiannya mula meningkat semula sama dengan fasa mark-up kitaran Wyckoff dan pelabur mula membeli saham semula, yang mempercepatkan lagi kenaikan harga.
- Kitaran Pasaran Wall Street
Satu lagi kitaran pasaran yang biasa diperhatikan ialah kitaran pasaran Wall Street yang berkait rapat dengan kitaran pasaran Wyckoff. Ia memecahkan empat fasa Wyckoff kepada butiran yang lebih berkaitan dengan pasaran saham dan cara pelabur bertindak balas dalam setiap fasa ini.
Kitaran ini bermula dengan fasa senyap, metafora untuk kenaikan harga saham dalam aliran menaik awal yang mempunyai ciri yang serupa dengan fasa pengumpulan kitaran Wyckoff. Semasa fasa senyap, di sinilah wang pintar mengumpul kedudukan beli yang mendorong kenaikan harga saham, sekali gus memberikan peluang kepada pelabur dan peniaga saham yang canggih untuk meninjau kedudukan panjang yang cemerlang berdasarkan penilaian yang sangat murah dengan idea bahawa palung dalam pasaran adalah habis. Ini biasanya merupakan fasa yang paling lama, dicirikan oleh kenaikan harga secara perlahan kerana kurang bermaklumat dan pelabur baru terus menjual. Apabila pasaran pulih dari bawah, fasa kesedaran bermula di mana wang pintar mengimbangi sedikit pegangan panjang mereka dengan itu mewujudkan pembetulan kecil rali, yang dipanggil perangkap beruang. Tetapi pasaran kenaikan harga terus mendapat tarikan, membentuk paras tertinggi yang lebih tinggi. Pada ketika ini, media kewangan mula menyerlahkan peluang baharu ini dalam pasaran saham, menarik lebih ramai pelabur runcit dan mempercepatkan pasaran kenaikan harga. Fasa ini dikenali sebagai fasa mania. Di sinilah semangat menggantikan ketakutan yang menjadi sentimen utama ketika pasaran berada pada paras terendah. Dan tidak terlalu lama, ia cepat berubah menjadi tamak, dan kemudian tamak menjadi khayalan. Wang pintar dan pelabur canggih mula keluar dari posisi beli mereka pada paras tertinggi melampau, menyebabkan pembetulan lebih rendah dalam pergerakan harga. Ini dikenali sebagai perangkap lembu kerana pelabur yang kurang berpengetahuan menganggap pembetulan yang lebih rendah sebagai peluang belian yang sangat baik untuk menambah kedudukan beli sedia ada mereka. Walau bagaimanapun, pada fasa ini di mana tekanan jualan mengatasi tekanan belian, harga terus jatuh secara drastik, membawa kepada panik dan putus asa sehingga mengakibatkan apa yang dipanggil fasa blow-off, biasanya fasa paling mendadak daripada empat dan pengalaman paling traumatik kepada peniaga dan pelabur yang kurang berpengetahuan.
Apakah Pemacu Kitaran Pasaran?
Beberapa faktor boleh menyebabkan pasaran mengalami ledakan dan kegagalan, dengan pelabur berebut untuk membeli aset tertentu atau panik dan kekurangan dalam jumlah yang besar. Terdapat beberapa sebab untuk kitaran dalam pasaran kewangan; Antaranya ialah kadar faedah menjadi pendorong nombor satu pasaran kewangan dan faktor makroekonomi lain termasuk inflasi, kadar pertumbuhan ekonomi dan kadar pengangguran.
Ia juga jelas bagaimana sentimen pasaran memainkan peranan penting dalam fasa kitaran pasaran. Apabila terdapat penurunan dalam kadar faedah, ia dianggap menunjukkan pertumbuhan ekonomi yang akan menyebabkan harga pasaran lebih tinggi. Inflasi selalunya mendahului kenaikan kadar faedah yang boleh menyebabkan penguncupan pasaran dan kelembapan dalam pertumbuhan ekonomi.
Contoh sejarah kitaran pasaran
Sejarah pasaran kewangan penuh dengan contoh kitaran pasaran. Sebagai contoh, pada tahun 1990-an, terdapat ledakan yang tidak pernah berlaku sebelum ini dalam perbelanjaan dan produktiviti, yang membawa kepada kebangkitan generasi baby boomer dan kebangkitan pasaran saham. Pengenalan teknologi baharu, seperti Internet, disertai dengan kadar faedah yang rendah dan tahap hutang yang tinggi. Pada permulaan abad ini, kadar faedah meningkat enam kali ganda, yang akhirnya membawa kepada pecah gelembung dot-com dan kemelesetan kecil sehingga gelembung 2007 apabila pasaran meningkat semula. Sejak itu, ia telah menjadi gelembung pasaran berikutnya dan pecah.
Menganalisis kitaran pasaran pasaran kewangan
Semua pedagang berpengalaman mempunyai kaedah yang mereka gunakan untuk menganalisis fasa berbeza kitaran pasaran. Ramai pedagang menggunakan prinsip gelombang Elliott untuk menganalisis pergerakan harga dan persediaan perdagangan Pengakap. Konsep analisis gelombang Elliott ini adalah berdasarkan prinsip bahawa "setiap tindakan mencipta tindak balas yang sama dan bertentangan." Ini bermakna hala tuju pergerakan harga sesuatu aset adalah bergantung kepada faktor dan sentimen pasaran luaran.
Apakah beberapa penunjuk yang digunakan untuk melihat kitaran pasaran?
Dalam analisis teknikal, penunjuk digunakan untuk menganalisis hampir semua perkara, termasuk kitaran pasaran. Antara penunjuk ini ialah Indeks Saluran Komoditi (CCI) dan Pengayun Harga Detrend (DPO). Apabila menganalisis sifat kitaran aset, kedua-dua penunjuk boleh menjadi sangat berguna. CCI dibangunkan khusus untuk pasaran komoditi tetapi ia sama berguna untuk menganalisis saham dan CFD. DPO berfungsi tanpa arah aliran pergerakan harga, menjadikannya lebih mudah untuk mengenal pasti kitaran tinggi dan rendah serta tahap terlebih beli dan terlebih jual.
Ringkasan
Sepanjang sejarah, semua pasaran telah mengikut corak bulat, yang bermaksud bahawa kitaran pasaran bersifat berulang. Apabila kitaran tamat, fasa terakhirnya biasanya menandakan permulaan kitaran baharu. Kitaran pasaran dan fasa berbezanya merupakan sumber yang tidak ternilai untuk pelabur dan pedagang yang ingin mengelakkan perdagangan ke arah yang salah bagi mana-mana aset kewangan. Pedagang jangka pendek juga boleh mendapat manfaat daripada kitaran pasaran dengan berdagang pembetulan pasaran dan penarikan balik semasa fasa pengembangan.