Sú pohyby na devízových trhoch náhodné?
Náhodnosť by sa dala definovať ako nedostatok vzoru alebo predvídateľnosti v sérii udalostí. Zdá sa, že náhodná postupnosť udalostí, symbolov alebo krokov nemá žiadny poriadok a neriadi zrozumiteľný vzor alebo akúkoľvek kombináciu.
Ak dostanete skupinu obchodníkov spoločne na diskusiu o ich remesle, jedným z najviac horlivo sporných subjektov bude zdanlivá náhodnosť všetkých rôznych trhov, ktoré obchodujeme, najmä devízové trhy. Všeobecne platí, že prispievatelia do diskusie budú mať binárne / opačné pozície; niektoré tvrdia, že devízové trhy sú skutočne úplne náhodné, iní citujú, že nie sú.
Ak prijmeme, že naše trhy sú úplne náhodné, potom navrhujeme, aby všetky naše zisky boli na jednom faktore a vplyve; šťastie a len šťastie. Vyhlasujeme, že základná analýza a technická analýza sú skutočne zbytočné. Taktiež navrhujeme, že aj keď niektoré ekonomické kalendárne udalosti by mohli presunúť trhy, nemôžeme predpovedať; Ak, ako a koľko, presunú trhy po vydaní.
Je ťažké umiestniť číslo na množstvo obchodníkov, ktorí sa podieľajú na obchodovaní forex na dennej báze, najnovšie BIS informácie cituje, že obrat je približne $ 5 biliónov každý deň, označovať forex ako najväčší globálny obchodný trh o určitú vzdialenosť. Môže takýto trh s miliónmi prispievateľov zlyhať pri vytváraní rozoznateľných vzorov, keď môžeme jasne vidieť takéto historické a rozvíjajúce sa modely, na akomkoľvek strednodobom až dlhodobom časovom rámci sa rozhodneme pozorovať?
Ak by boli naše devízové trhy skutočne náhodné a nedali sa obchodovať, určite by sme v strednodobom až dlhodobom horizonte nevideli žiadne viditeľné trendy? Naše denníky 4hr alebo denné grafy by mali mať podobnosť s grafom ticku; neustále sa šíri prostredníctvom býčieho a medvedieho rozpätia, čo robí informácie nemožnými interpretovať a obchodovať.
Fráza „zmätená náhodnosťou“ je často používaná oponentmi obchodovania, pretože sú ochotne odsudzujú obchodovanie. Frázu však možno interpretovať rôznymi spôsobmi; Nie je to nevyhnutne tvrdenie, že trhy sú náhodné, preto môžeme byť zmätení trhovým správaním, mohlo by to byť vysvetlenie, že obchodníci sú oklamaní tým, čo náhodnosť skutočne predstavuje. Naše devízové trhy sa zriedka pohybujú náhodne, reagujú hlavne na váhu názoru a sentimentu spôsobeného desiatkami miliónov obchodov malých drobných mikropodnikov, až po obchodníkov na inštitucionálnej úrovni, vo veľkých bankách a hedžových fondoch. Mnohé z týchto názorov sa vyvíjajú ako dôsledok základných ekonomických kalendárových udalostí, ktoré sa zverejňujú na dennej báze. Naznačujeme to vážne, napríklad, napríklad? USA FOMC zvýši kľúčovú úrokovú sadzbu neočakávane o 1% počas ich posledného zasadnutia roka v decembri, potom hodnota USD nezvýši? Ak existuje nejaká náhodnosť, potom je to relevantné iba pre koniec pohybu.
Naše spoločné úsilie spôsobuje, že forexový pár sa pohybuje jedným smerom alebo druhým smerom. Predstavme si náš forex pár na trhu ako obrovský remorkér, pričom stredný bod predstavuje denný bod otáčania. Fyzika, sila a sila jednej strany zvíťazia, čím sa naša bezpečnosť dostane do búrlivých alebo medvedích podmienok na deň, až na R1 (býčí) alebo S1 medvedí. Na tomto hnutí nie je nič náhodné, je to úplne prirodzený výsledok.
Nakoniec, ak hľadáme ďalší dôkaz, že pohyby na trhu nie sú náhodné, potom zvážte, ako sa naše devízové trhy správajú počas jednotlivých obchodných stretnutí a ako pohyb koreluje úmerne s činnosťou. Keď sa priblížime k 10pm GMT, budeme svedkami veľmi malých zmien trhovej ceny, pokiaľ sa zásadný politický príbeh nezlomí, alebo sa globálna ekonomika nezmení. Z veľkej časti, v tejto dobe večera, trhy pokojný, pretože hlavné menové páry pohybujú vo veľmi malom úzkom rozmedzí, cena je vysoko predvídateľný. Je to prakticky nemožné obchodovať vzhľadom na nedostatok likvidity a objemu, ale je to dokonalá ilustrácia toho, ako naše devízové trhy nie sú náhodné, ale neoddeliteľne spojené s činnosťou.
