Čo je sklz v obchodovaní na Forexe

Aj keď možno obchodujete na forexe už roky, môže to byť prvýkrát, čo čítate o „sklze“. Slippage je bežný jav pri obchodovaní na forexe, o ktorom sa často hovorí, no mnohí ho celkom nepochopia. Nezáleží na triede aktív, s ktorými obchodujete, či už sú to akcie, forex, indexy alebo futures, sklz sa vyskytuje všade. Forex obchodníci si musia byť vedomí sklzu, aby minimalizovali negatívny efekt a zároveň potenciálne maximalizovali pozitívny efekt.

V tomto článku skúmame skĺznutie a diskutujeme o praktických krokoch na zníženie vystavenia skĺznutiu a tiež úžitok z nich. Preskúmame aj tento koncept, aby sme čitateľom poskytli podrobné informácie o sklzoch a o tom, ako zmierniť ich nepriaznivé účinky.

Čo je sklz pri obchodovaní na Forexe?

K sklzu dochádza, keď je obchodný príkaz vyplnený za cenu, ktorá sa líši od požadovanej ceny. Príležitostne k tejto udalosti dochádza počas období vysokej volatility, keď je nepravdepodobné, že by sa objednávky spárovali s požadovanými cenovými hladinami. Keď dôjde k sklzom, forex obchodníci majú tendenciu vidieť to z negatívneho uhla pohľadu, napriek tomu, že to môže byť rovnako ziskové.

Ako funguje sklz?

K sklzu dochádza, keď dôjde k oneskoreniu realizácie trhových pokynov v dôsledku rýchlych trhových výkyvov, ktoré výrazne upravujú zamýšľanú cenu vykonania. Keď sú forexové obchodné príkazy odosielané z obchodných platforiem maklérov na devízový trh, obchodné príkazy sa spúšťajú pri najdostupnejšej výplňovej cene, ktorú poskytujú tvorcovia trhu. Cena výplne môže byť vyššia, nižšia alebo presne požadovaná cena. Slippage neznamená negatívny alebo pozitívny pohyb ceny, ale popisuje rozdiel medzi požadovanou cenou a realizovanou cenou trhového pokynu.

Uvedenie tohto konceptu do numerického kontextu; predpokladajme, že sa pokúsime kúpiť GBP/USD za aktuálnu trhovú cenu 1.1900. Existujú tri možné výsledky, ktoré môžu vyplynúť zo zadania trhového príkazu. Oni sú

(1) Žiadny sklz

(2) Negatívny sklz

(3) Pozitívny sklz

Tieto výsledky preskúmame podrobnejšie.

Výsledok 1: Žiadny sklz

Ide o perfektnú obchodnú realizáciu, pri ktorej nedochádza k sklzu medzi najlepšou dostupnou cenou a požadovanou cenou. Preto to znamená, že trhový pokyn na nákup alebo predaj, ktorý bol zadaný o 1.1900, bude vykonaný o 1.1900.

Výsledok 2: Negatívny sklz

Stáva sa to vtedy, keď je zadaný nákupný trhový pokyn a najlepšia dostupná cena je náhle ponúknutá nad požadovanou cenou alebo keď je zadaný trhový pokyn na predaj a najlepšia dostupná cena je náhle ponúknutá pod požadovanou cenou.

Ak použijeme ako príklad dlhú pozíciu na GBPUSD, ak sa pokyn na nákupný trh vykoná za 1.1900 a najlepšia dostupná cena za nákupný trhový pokyn sa náhle zmení na 1.1920 (20 pips nad požadovanou cenou), pokyn sa potom vyplní pri vyššia cena 1.1920.

Ak bol profit take profit projektovaný na 100 pips býčieho pohybu ceny, teraz sa stane 80 pips a ak bol stop loss pôvodne nastavený na 30 pips, teraz bude 50 pips. Tento typ sklzu negatívne znížil potenciálny zisk a zvýšil potenciálnu stratu.

Výsledok 3: Pozitívny sklz

Stáva sa to vtedy, keď je zadaný nákupný trhový pokyn a najlepšia dostupná cena je náhle ponúknutá pod požadovanou cenou alebo keď je zadaný trhový pokyn na predaj a najlepšia dostupná cena je náhle ponúknutá nad požadovanou cenou.

Ak použijeme ako príklad dlhú pozíciu na GBPUSD, ak sa pokyn na nákupný trh vykoná za 1.1900 a najlepšia dostupná cena za pokyn na nákupnom trhu sa náhle zmení na 1.1890 (tj 10 pips pod požadovanou cenou), pokyn sa potom vyplní pri táto lepšia cena 1.1890.

Ak bol take profit projektovaný na 100 pipov pohybu ceny, teraz bude 110 pipov pohybu ceny a ak bol stop loss nastavený na 30 pipov, teraz bude 20 pipov. Tento typ sklzu pomohol maximalizovať potenciálny zisk a minimalizovať potenciálne straty!

Prečo dochádza k pošmyknutiu?

Čo spôsobuje forexové sklzy a prečo sa trhové príkazy niekedy otvárajú na inej cenovej úrovni, ako je cena, ktorú sme požadovali? Ide o to, o čom je skutočný trh: „kupujúci a predávajúci“. Aby bol trhový príkaz efektívny, každý nákupný príkaz musí mať rovnaký počet predajných príkazov pri rovnakej veľkosti a cene. Akákoľvek nerovnováha medzi veľkosťou nákupných a predajných objednávok na akejkoľvek cenovej úrovni spôsobí rýchle kolísanie pohybu cien, čím sa zvýši pravdepodobnosť sklzov.

Ak sa pokúsite kúpiť 100 lotov GBP/USD za 1.6650 a nie je dostatok likvidity protistrany na predaj GBP za 1.6650 USD, váš trhový pokyn sa pozrie na ďalšiu najlepšiu dostupnú cenu a nakúpi GBP za vyššiu cenu, čo bude mať za následok negatívny sklz.

Ak bola veľkosť likvidity protistrany, ktorá chce predať svoje libry, v čase odoslania vašej objednávky väčšia, váš trhový pokyn môže nájsť nižšiu cenu na nákup, čo vedie k pozitívnemu sklzu.

K sklzu stop loss môže dôjsť aj vtedy, keď nie je dodržaná úroveň stop loss. O väčšine obchodných platforiem maklérov je známe, že rešpektujú garantované stop lossy na rozdiel od bežných stop lossov. Garantované stop lossy sa plnia bez ohľadu na podmienky podkladového trhu a brokeri preberajú zodpovednosť za akýkoľvek stop loss, ktorý vznikne v dôsledku sklzu.

Tu je niekoľko tipov, ako sa vyhnúť pošmyknutiu

Je nevyhnutné zohľadniť sklz do vášho obchodného plánu, pretože je nevyhnutný. Budete tiež musieť započítať sklz do vašich konečných obchodných nákladov spolu s ďalšími nákladmi, ako sú spready, poplatky a provízie. Použitie priemerného sklzu, ktorý ste zažili v priebehu mesiaca alebo dlhšie, vám môže pomôcť zistiť vaše obchodné náklady. Tieto informácie vám umožnia odhadnúť, aký zisk potrebujete dosiahnuť.

1. Vyberte iný typ trhovej objednávky: Pri obchodovaní s trhovými pokynmi dochádza k sklzu. Aby ste sa vyhli sklzu a eliminovali riziko negatívneho sklzu, musíte obchodovať s limitnými príkazmi, aby sa vaša vstupná cena naplnila tam, kde ste požadovali.
2. Vyhnite sa obchodovaniu okolo hlavných tlačových správ: Vo väčšine prípadov sa najväčší sklz zvyčajne odohráva okolo hlavných udalostí na trhu. Mali by ste sledovať správy o aktíve, s ktorým chcete obchodovať, aby ste mali jasnú predstavu o smere pohybu cien a pomohli identifikovať obdobia s vysokou volatilitou a vyhýbať sa im. Trhovým príkazom sa treba vyhýbať počas významných spravodajských udalostí, ako sú oznámenia FOMC, nefarmárske výplatné pásky alebo oznámenia o príjmoch. Výsledné veľké pohyby sa môžu zdať lákavé, ale získať vaše vstupy a výstupy za požadovanú cenu pomocou trhových príkazov bude veľmi ťažké. V prípade, že obchodník už zaujal pozíciu v čase zverejnenia správy, je pravdepodobné, že zažije stop loss sklz, ktorý so sebou nesie oveľa vyššiu mieru rizika, ako očakával.
3. Ideálne obchodujte na vysoko likvidnom trhu s nízkou volatilitou: V prostredí trhu s nízkou volatilitou sú obchodníci schopní obmedziť riziko sklzu, pretože pohyb cien na tomto type trhu je plynulý a nie nepravidelný. Okrem toho vysoko likvidné trhy pravdepodobne vykonajú pokyny za požadovanú cenu vďaka aktívnym účastníkom na oboch stranách.

Likvidita je na devízovom trhu vždy vysoká, najmä počas turnajov London Open, New York Open a prekrývajúcich sa stretnutí. Sklzy sa s najväčšou pravdepodobnosťou vyskytnú cez noc alebo počas víkendov, takže je dobré, aby sa obchodníci vyhýbali držaniu obchodných pozícií cez noc a cez víkend.

4. Zvážte použitie VPS (virtuálny súkromný server): So službami VPS môžu obchodníci tiež zabezpečiť vždy najlepšiu realizáciu bez ohľadu na technické problémy, ako sú problémy s internetovým pripojením, výpadky napájania alebo poruchy počítača. Vďaka pripojeniu optických vlákien FXCC môžu obchodníci spúšťať a vykonávať objednávky vysokou rýchlosťou. Používanie VPS je ideálne, pretože k nemu možno pristupovať 24 hodín denne, 7 dní v týždni odkiaľkoľvek na svete.

Ktoré finančné aktívum je najmenej náchylné na sklz?

Likvidnejšia trieda finančných aktív, ako sú menové páry (EURUSD, USDCHF, AUDUSD atď.), je za bežných trhových podmienok menej náchylná na sklz. Hoci v časoch vysokej volatility trhu, ako pred a počas zverejnenia dôležitých údajov, môžu byť tieto likvidné menové páry náchylné na sklz.

zhrnutie

Ako obchodník sa sklzu nevyhnete. Nazýva sa sklz, keď sa cena, za ktorú bol pokyn vyžiadaný, líši od ceny, za ktorú bol pokyn vykonaný.

Sklz môže byť pozitívny aj negatívny. Najlepší spôsob, ako minimalizovať riziko sklzu, je obchodovať počas špičkových obchodných hodín a len na trhoch, ktoré sú vysoko likvidné a pokiaľ možno s miernou volatilitou.

Používanie garantovaných stop a limitných príkazov pomáha chrániť obchody pred efektom sklzu. Limitné príkazy možno použiť na zabránenie sklzu, ale nesie so sebou riziko, že sa obchodné nastavenia nevykonajú, ak cenový pohyb nespĺňa limitnú vstupnú cenovú úroveň.