LEVERAGE, MARGIN OCH PIP VALUE - Lektion 5

I den här lektionen lär du dig:

• Begreppet hävstångseffekt
• Vad är en marginal
• Betydelsen av att veta Pip Value

Det är viktigt för oerfarna näringsidkare och kunder som är nya för handelskurser, eller helt nya för handel på alla finansiella marknader, för att helt förstå begreppen hävstång och marginal. Alltför ofta är nya handlare otåliga att börja handla och misslyckas med att förstå vikten och effekterna av dessa två kritiska framgångsfaktorer kommer att ha på resultatet av deras potentiella framgång.

Hävstång

Utnyttjande, som termen antyder, erbjuder möjligheter för handlare att hävda användningen av de faktiska pengar som de har på deras konto och riskeras på marknaden, för att eventuellt maximera vinst. I enkla termer; Om en näringsidkare använder hävstångseffekten av 1: 100, kontrollerar varje dollar som de faktiskt begår att risken effektivt 100-dollar på marknaden. Investerare och handlare använder därför begreppet hävstångseffekt för att potentiellt öka sin vinst på en viss handel eller investering.

Inom valutahandel är hävstångseffekten i allmänhet den högsta som finns på de finansiella marknaderna. Hävstångsnivåerna ställs in av valutamäklaren och kan variera från: 1: 1, 1:50, 1: 100 eller ännu högre. Mäklare gör det möjligt för handlare att justera hävstången upp eller ner, men sätter gränser.

Det initiala beloppet som måste deponeras i ett Forex-handelskonto beror på den marginalprocent som överenskommits mellan näringsidkare och mäklare. Standard handel sker på 100,000 valutaenheter. På denna nivå av handel skulle marginalkravet typiskt vara från 1 - 2%. På ett 1% -marginalkrav måste handlare sätta in $ 1,000 för att handla positioner på $ 100,000. Investeraren handlar 100 gånger den ursprungliga marginal insättningen. Hävstångseffekten i detta exempel är 1: 100. En enhet styr 100-enheter.

Det måste noteras att hävstångseffekten av denna storlek är signifikant högre än 1: 2-hävstångseffekten som vanligtvis tillhandahålls på aktiehandel eller 1: 15 på terminsmarknaden. Dessa ökade hävstångseffekter som finns tillgängliga på valutakonton är i allmänhet endast möjliga på grund av de lägre kursfluktuationerna på valutamarknaden jämfört med de högre fluktuationerna på aktiemarknaderna.

Vanligtvis förändras valutamarknaden mindre än 1% per dag. Om forexmarknaderna fluktuerade och flyttade i liknande mönster som aktiemarknaderna, kunde valutahandeln inte erbjuda så hög hävstång, eftersom det skulle exponera dem för oacceptabla risknivåer.

Användning av hävstång möjliggör betydande räckvidd för att maximera avkastningen på lönsamma valutahandlare. Genom att tillämpa hävstång kan handlare styra en valutaposition värda många gånger värdet av den faktiska investeringen.

Hävstångseffekt är emellertid ett dubbelkantigt svärd. Om den underliggande valutan i ett av dina affärer går mot dig, kommer hävstången i forexhandeln att förstora dina förluster.

Din handelsstil kommer i hög grad att diktera din användning av hävstång och marginal. Använd en väl genomtänkt Forex trading strategi, försiktig användning av handel slutar och gränser och effektiv penninghantering.

Marginal

Margin är bäst förstådd som en trovärdig deposition på uppdrag av en näringsidkare, en näringsidkare ställer säkerhet i form av kredit på deras konto. För att kunna hålla en position (eller positioner) på marknaden är marginalen ett krav eftersom de flesta valutahandeln inte erbjuder kredit.

Vid handel med margin och utnyttjande av hävstång bestäms mängden marginal som krävs för att hålla en position eller positioner uppehållet av handelsstorleken. Som handelsstorlek ökar marginalkraven. Enkelt uttryckt; marginal är det belopp som krävs för att hålla handeln eller handeln öppen. Hävstångseffekt är multipel av exponering för kontoinnehav.

Vad är ett marginalnummer?

Vi har nu förklarat att marginalen är det belopp av kontosaldo som krävs för att hålla handeln öppen och vi har förklarat att hävstångseffekten är multipel av exponering mot kontoförändring. Så låt oss använda ett exempel för att förklara hur marginalen fungerar och hur ett marginalanrop kan inträffa.

Om en näringsidkare har ett konto med ett värde av £ 10,000 i det men vill köpa 1-lot (ett 100,000-kontrakt) på EUR / GBP, skulle de behöva lägga upp £ 850 av marginal i ett konto som lämnar £ 9,150 i användbar marginal (eller fri marginal) är detta baserat på en euro som köper ca. 0.85 av ett pund sterling. En mäklare behöver se till att handeln eller handeln som handlaren tar på marknaden, täcks av balansen i deras konto. Margin kan betraktas som ett säkerhetsnät för både handlare och mäklare.

Handlare bör övervaka marginalen (balans) i sitt konto hela tiden eftersom de kan vara i lönsamma affärer eller övertygade om att den position de är i kommer att bli lönsam, men att deras handel eller handel stängs om deras marginalkrav bryts . Om marginalen sjunker under de erforderliga nivåerna kan FXCC initiera det som kallas "marginalanrop". I det här scenariot kommer FXCC antingen att rekommendera näringsidkaren att lägga in ytterligare medel i sina valutakonton eller stänga ut alla positioner för att begränsa förlusten, till både näringsidkare och mäklare.

Att skapa handelsplaner, samtidigt som det säkerställs att affärsdisciplin alltid upprätthålls, bör avgöra effektiv användning av hävstång och marginal. En grundlig, detaljerad, forex tradingstrategi, grundad av en konkret handelsplan, är en av hörnstenarna i handelssucces. Kombinerad med försiktig användning av handelsstopp och tar vinstbegränsningsorder, som läggs till effektiv penninghantering bör uppmuntra en framgångsrik användning av hävstångseffekt och marginal, vilket möjligen möjliggör för handelarna att blomstra.

Sammanfattningsvis kan en situation där ett marginalanrop kan inträffa bero på användning av överdriven användning av hävstång, med otillräckligt kapital, samtidigt som man fortsätter att förlora handeln för länge när de ska stängas.

Slutligen finns det andra sätt att begränsa marginalanrop och det mest effektiva är att handla med hjälp av stopp. Genom att använda stopp på varje handel, är ditt marginalbehov omedelbart omberäknat.

Pip Värde

Volymstorlek (handelsstorlek) påverkar pipvärdet. Pip-värde per definition, mäter beloppet i växlingskursen för ett valutapar. Valutapar som visas med fyra decimaler, en pip är lika med 0.0001 och för Yen som har två decimaler, visas som 0.01.

När man bestämmer sig för handeln är det väldigt viktigt att veta pipvärdet, särskilt för riskhanteringsändamål. För att beräkna pip-värdet tillhandahåller FXCC en Pip-kalkylator som ett användbart handelsverktyg. Formeln för beräkning av pipvärdet för 1-standardpartiet är emellertid:

100,000 x 0.0001 = 10USD

Om exempelvis 1 mycket EUR / USD öppnas och marknaden flyttar 100-pips i handlarens tjänst, skulle vinsten vara $ 1000 (10USD x 100 pips). Om marknaden däremot gick emot branschens fördel skulle förlusten vara $ 1000.

Därför är det viktigt att förstå pipvärdet innan man går in i en handel för att utvärdera upp till vilken nivå en eventuell förlust skulle vara acceptabel och där en stoppförlustorder kan placeras.