ANALYSIS YA FUNDAMENTAL - Somo 7
Katika somo hili utajifunza:
- Ni nini Uchambuzi wa Msingi
- Je, data za kiuchumi na uchumi huathiri soko
Uchunguzi wa msingi unaweza kuelezewa kama "njia ya kutathmini usalama, kwa jaribio la kupima thamani yake ya asili, kwa kuchunguza sababu zinazohusiana na kiuchumi, fedha na nyingine za ubora na kiasi." Kwa kifupi, biashara ya forex ilikuwa na wasiwasi; tunatazama habari zote za kiuchumi na ndogo za uchumi kuhusu utendaji wa nchi fulani au kanda, ili kuanzisha thamani ya sarafu yake, dhidi ya sarafu nyingine.
Vigezo tofauti vya Uchambuzi wa Msingi
Kuna maelezo muhimu wafanyabiashara wa novice wanahitaji kufahamiana kuhusu biashara ya msingi ya habari na data iliyochapishwa; uchapishaji ama: hukosa, hupiga, au huja kama utabiri. Ikiwa data "inakosa utabiri", basi athari kwa nchi husika mara nyingi huwa mbaya. Ikiwa data "inapiga utabiri", inachukuliwa kuwa chanya kwa sarafu ikilinganishwa na wenzao. Ikiwa data inakuja kama utabiri, basi athari inaweza kudhibitiwa, au kutoweshwa. Baadhi ya kutolewa kwa data jumla ya uchumi ambayo inaweza kuwa na athari kubwa katika masoko ya fedha ni:
- Ukosefu wa ajira na idadi ya ajira
- Takwimu za mfumuko wa bei
- Pato la Taifa
Ukosefu wa ajira na Hesabu ya Ajira
Kwa mfano tutatumia ukosefu wa ajira wa idara ya serikali ya Marekani na data ya ajira. Hasa matokeo ya juu ya kila mwezi yasiyo ya shamba ya malipo ya mishahara, ina uwezo wa kuhamisha masoko, ikiwa data iliyochapishwa inapigwa, au inakosa utabiri. Tutatumia pia uwezekano fulani, lakini namba za kufikiri, ili kuonyesha jinsi data inaweza kutafsiriwa na wawekezaji.
Kwanza, kila wiki ya biashara, kwa kawaida siku ya Alhamisi, tunapata idadi ya kila wiki ya madai ya ukosefu wa ajira ya hivi karibuni na madai ya kuendelea kutoka kwa BLS; ofisi ya takwimu za kazi. Madai ya hivi karibuni ya wiki iliyopita inaweza kuwa 250k, kubwa zaidi ya wiki ya awali ya 230k na kukosa utabiri wa 235k. Madai inayoendelea yanaweza kuongezeka kutoka 1450k hadi 1500k, pia haipo utabiri. Machapisho haya ya data yanaweza kuwa na athari mbaya kwa dola ya Marekani. Kwa kawaida athari itapungua, kulingana na ukali wa kukosa.
Pili; data ya sasa maarufu ya NFP inachapishwa mara moja kwa mwezi, inasubiriwa kwa hamu kwani inaweza mara nyingi kuathiri sana thamani ya Dola ya Amerika. Walakini, ikumbukwe kwamba athari za data hii ni za hivi karibuni (2017) kuliko miaka ya nyuma. Muda mfupi baada ya shida za kifedha na mgawanyiko wa mkopo uliofuata kutoka 2007-2009 na wakati wa vipindi, mfululizo wa nambari za ajira zinazohusiana na data ya NFP mara nyingi zilikuwa mbaya sana, kwa hivyo harakati za jozi za sarafu kama: GPB / USD, USD / JPY na EUR / USD zilikuwa kubwa. Kwa wakati wa sasa takwimu za NFP zilizochapishwa kwa ujumla ziko katika safu ngumu, kwa hivyo harakati kuu za jozi za sarafu hazijashangaza sana.
Takwimu za mfumuko wa bei
Kuna takwimu nyingi za mfumuko wa bei zilizochapishwa na mashirika ya serikali, kama vile ONS nchini Uingereza Nambari (takwimu za taifa rasmi) zinachapisha takwimu za Uingereza za mfumuko wa bei kila mwezi, takwimu muhimu za mfumuko wa bei ni CPI na RPI, takwimu za watumiaji na mauzo ya rejareja. Vilevile pia huchapisha takwimu kama vile mfumuko wa bei wa mshahara, takwimu za pembejeo na mauzo ya nje ya nchi na takwimu za mfumuko wa mfumuko wa bei, lakini CPI inaonekana kuwa inajulikana zaidi, kila mwezi na mwaka (YoY) kuongezeka au kupungua. Tunatumia takwimu za Uingereza za mfumuko wa bei kama mfano, kwa sababu kwa sasa (2017), mfumuko wa bei ni suala muhimu nchini Uingereza.
Mfumuko wa bei ulikuwa umejitokeza hivi karibuni nchini Uingereza kwa kiwango cha 0.2% katika 2016, hadi 2.9% katika robo ya kwanza ya 2017. Kuongezeka kwa kasi kwa hivi karibuni umetoa uvumi kwamba benki kuu ya Uingereza (BoE), kupitia kamati ya sera yake ya fedha, italazimika kuongeza kiwango cha riba ya msingi. Upepo wa ghafla katika mfumuko wa bei umesababishwa na uamuzi wa kura ya maoni ya Uingereza kuondoka EU. Sterling ilianguka kwa kasi dhidi ya wenzao kuu (euro na dola) kwa kiasi kikubwa na licha ya kupona kwa hivi karibuni, bado kuna sasa chini. 15% dhidi ya wenzao wote tangu Juni 2016. Na katika uchumi takribani 70% inategemea matumizi ya watumiaji, na rejareja na huduma kuwa madereva muhimu, athari za kuanguka kwa sterling kwenye uchumi imekuwa kali. Wafanyabiashara sasa (Q2 2017) wanashuhudia kushuka kwa mauzo (tu juu ya 0.9% kila mwaka), kuongezeka kwa mshahara ni kuanguka; tu hadi 1.9% kila mwaka, wakati GDP ya Uingereza (jumla ya bidhaa za ndani) kwa Q1 ya 2017 ilikuwa 0.2%, chini kabisa katika nchi za 28 zinazounda EU.
Ikiwa mfumuko wa bei unakuja kwa kiasi kikubwa kabla ya utabiri, wachambuzi na wawekezaji wanaweza kusikiliza kwa uangalifu mazungumzo mbalimbali kutoka kwa BoE ya Uingereza, ili kuthibitisha kama benki kuu ingeweza kuongeza viwango ili kudhibiti ufumbuzi wa bei, kwa hiyo pound sterling itatokea dhidi ya wenzao. Wawekezaji wanaweza kutafsiri mara moja, au kupigwa kwa maana, kama sababu ya kwenda kwa muda mrefu au fupi sarafu.
Pato la Taifa
Wachambuzi na wawekezaji watafuatilia kwa makini machapisho ya Pato la Taifa kutoka nchi mbalimbali na mikoa, ili kuanzisha ustawi wa kiuchumi wa mchapishaji maalum. Releases kawaida huchapishwa na idara za serikali na data ya Pato la Taifa mara nyingi hujulikana kama data ngumu; ni muhimu muhimu kutolewa kutolewa kwamba kama misses au kupiga utabiri, ina uwezo wa hoja forex, bidhaa na masoko ya usawa.
Bidhaa za ndani (Pato la Taifa) ni kipimo cha fedha cha thamani ya soko la mwisho la bidhaa na huduma zote zinazozalishwa kwa kipindi, kwa ujumla na nchi, kinyume na kipimo cha kimataifa, au Pato la Taifa la bara; robo mwaka au mwaka. Kwa ubaguzi huu itakuwa Pato la Taifa la Eurozone, ambalo linavunjwa kwa nchi za kibinafsi, lakini kusoma pia huzalishwa kwa vitengo vya sarafu moja ya Pato la Taifa.
Makadirio ya Pato la Taifa hutumiwa kuamua utendaji wa uchumi wa nchi nzima, au kanda, kuruhusu wachambuzi na wawekezaji kufanya kulinganisha kimataifa. Pato la Pato la Taifa kwa kila mtu lina jalaha moja kubwa, kwa vile vile halionyeshi tofauti halisi katika gharama za maisha na viwango vya mfumuko wa bei wa nchi, au mikoa. Ndiyo sababu wachumi wengi wanapendelea kutumia msingi wa Pato la Taifa kwa kila mtu kwa kile kinachojulikana kama "usawa wa nguvu" (PPP), kama inavyosema kuwa sahihi zaidi na sahihi wakati wa kuangalia kulinganisha tofauti katika viwango vya maisha kati ya mataifa mbalimbali.
Faida kubwa ya Pato la Taifa kwa kila mtu, wakati hutumiwa kama kiashiria kizuri cha kiwango cha kuishi katika mikoa na nchi mbalimbali, ni kwamba hupimwa mara kwa mara, kwa kiasi kikubwa na kwa msingi thabiti. Inapimwa mara kwa mara na kwa pamoja; nchi nyingi hutoa habari za Pato la Taifa kwa angalau kila robo mwaka, ingawa nchi nyingi za juu pia huipa kila mwezi, kwa hiyo inaruhusu mwenendo wowote wa kuendeleza kuzingatiwa haraka.
Pato la Taifa linahesabiwa sana leo, kwamba baadhi ya kipimo cha Pato la Taifa hupatikana kwa karibu kila nchi ulimwenguni, kwa kutumia mbinu za sawa za hesabu, kuruhusu kulinganisha rahisi kwa nchi. Inapimwa kwa mfululizo kwamba ufafanuzi wa kiufundi wa Pato la Taifa ni kipimo cha kudumu kati ya nchi nyingi za G20.
Kuchambua uchambuzi wa msingi na kuitumia kwa biashara yetu, ni biashara rahisi. Tunahitaji kuwa na ufahamu wa matukio ijayo kwenye kalenda yetu na kuhakikisha kwamba (kama sisi ni mfanyabiashara wa mwongozo), tunajitokeza ili kukabiliana na athari za uchapishaji wowote. Bila shaka ni matukio ya msingi ambayo husafirisha masoko kama vile forex, bidhaa na usawa wa usawa. Ingawa kuna ushahidi kwamba bei inachukua kufikia wastani wa wastani wa kusonga, au pointi za pivot, au maeneo ya Fibonacci, ni misingi ambayo historia huhamisha masoko yetu.
