Czy ruchy na rynkach forex są losowe?
Losowość można zdefiniować jako brak wzorca lub przewidywalności w serii zdarzeń. Losowa sekwencja zdarzeń, symboli lub kroków wydaje się nie mieć kolejności i nie może być zgodna z zrozumiałym wzorem lub jakąkolwiek kombinacją.
Jeśli zgromadzisz grupę handlowców do dyskusji na temat swojego rzemiosła, jednym z najbardziej kontrowersyjnych tematów będzie pozorna losowość wszystkich różnych rynków, którymi handlujemy, w szczególności rynków forex. Ogólnie rzecz biorąc, uczestnicy dyskusji zajmą pozycje binarne / przeciwne; niektórzy twierdzą, że rynki forex są rzeczywiście całkowicie losowe, inni twierdzą, że nie są one jednoznaczne.
Jeśli zaakceptujemy, że nasze rynki są całkowicie losowe, sugerujemy, że wszystkie nasze zyski są ograniczone do jednego czynnika i wpływu; szczęście i tylko szczęście. Deklarujemy, że analiza fundamentalna i analiza techniczna są bezużyteczne. Sugerujemy również, że chociaż pewne wydarzenia w kalendarzu gospodarczym mogą poruszyć rynki, nie możemy przewidzieć; jeśli, jak i przez ile, poruszą rynki po wydaniu.
Trudno jest podać liczbę handlowców, którzy codziennie uczestniczą w handlu forex, najnowsze informacje BIS wskazują, że obrót wynosi około 5 bilionów dolarów dziennie, co oznacza, że forex jest największym globalnym rynkiem handlowym w pewnej odległości. Czy taki rynek, na którym miliony autorów nie zdołają dostrzec dostrzegalnych wzorców, kiedy możemy wyraźnie zobaczyć takie historyczne i rozwijające się wzorce, w niemal każdym średnio- i długoterminowym przedziale czasowym, zdecydujemy się obserwować?
Jeśli nasze rynki forex byłyby naprawdę losowe i niemożliwe do handlu, to z pewnością nie dostrzegalibyśmy zauważalnych trendów w średnim i długim okresie? Nasze wykresy 4hr lub dzienne przyjmowałyby podobieństwo wykresu kleszczy; stale przechodząc przez uparty i niedźwiedzi zakresy, czyniąc informacje niemożliwymi do interpretacji i handlu.
Zwrot „oszukany przez przypadkowość” jest często używany przez przeciwników handlu, ponieważ potępiają handel. Wyrażenie to można jednak interpretować na różne sposoby; niekoniecznie jest to twierdzenie, że rynki są przypadkowe, dlatego możemy dać się zwieść zachowaniom rynkowym, może to być wyjaśnienie, że inwestorzy są oszukiwani przez to, co losowość faktycznie reprezentuje. Nasze rynki forex rzadko poruszają się w przypadkowych wzorcach, głównie reagują na wagę opinii i nastrojów spowodowanych przez dziesiątki milionów transakcji zawieranych przez małych detalicznych mikroprzedsiębiorców, aż do handlowców na poziomie instytucjonalnym, w głównych bankach i funduszach hedgingowych. Wiele z tych opinii powstaje w wyniku podstawowych wydarzeń kalendarzowych o charakterze ekonomicznym, wydawanych codziennie. Czy poważnie sugerujemy, że na przykład; USA FOMC nieoczekiwanie podnosi główną stopę procentową przez 1% podczas ostatniego spotkania w roku w grudniu, a następnie wartość USD nie wzrośnie? Jeśli istnieje jakakolwiek przypadkowość, to dotyczy tylko końca ruchu.
Nasze połączone wysiłki powodują, że para forex przesuwa się o jeden lub drugi kierunek. Wyobraźmy sobie naszą parę walutową na rynku jako gigantyczną przeciąganie liny, przy czym punkt środkowy reprezentuje dzienny punkt obrotu. Wygra fizyka, siła i siła jednej strony, wciągając nasze bezpieczeństwo w uparty lub niedźwiedziowy stan w ciągu dnia, aż do R1 (uparty) lub S1 niedźwiedzi. Nie ma nic losowego w tym ruchu, jest to całkowicie naturalny wynik.
Wreszcie, jeśli szukamy więcej dowodów na to, że ruchy rynkowe nie są losowe, rozważmy, jak zachowują się nasze rynki forex podczas różnych sesji handlowych i jak ruch ten jest proporcjonalny do aktywności. Gdy zbliżamy się do 10pm GMT, będziemy świadkami bardzo niewielkich zmian w cenie rynkowej, chyba że pęknie ważna polityczna historia wiadomości lub światowa gospodarka będzie w stanie zmian. W większości o tej porze roku rynki uspokajają się, ponieważ główne pary walutowe poruszają się w bardzo wąskich przedziałach, cena jest wysoce przewidywalna. Handel jest praktycznie niemożliwy ze względu na brak płynności i wolumenu, ale jest doskonałą ilustracją tego, jak nasze rynki forex nie są przypadkowe, ale nierozerwalnie związane z działalnością.
