Ce qui fait bouger les prix du forex - Leçon 3
Dans cette leçon, vous apprendrez:
- Qui sont les influenceurs du mouvement Price?
- Quelle est et l'importance du calendrier économique
- Qui sont les principaux acteurs du marché Forex?
Il existe de nombreuses raisons pour que les valeurs des devises changent constamment, sans aucun doute les événements énumérés sur les calendriers économiques facilement disponibles, qui sont fournis gratuitement par les courtiers de forex les plus réputés, s'avéreront être les principaux influenceurs sur les prix des devises et des devises. paires.
Il est essentiel que les traders débutants se familiarisent avec le calendrier économique et gardent une longueur d'avance sur les communiqués, en veillant à être continuellement au courant des événements du lendemain et de la semaine. Ce type d'analyse serait appelé "analyse fondamentale" et est considéré comme le facteur clé du mouvement sur nos marchés des changes.
Ces calendriers économiques répartiront les événements d'actualité en différentes catégories. événements à impact faible, moyen et élevé. La catégorie d'impact le plus faible devrait (en théorie) avoir le moins d'impact lorsqu'un communiqué de presse est publié, ce sont les communiqués à impact élevé qui ont historiquement le plus d'impact. Cependant, si un communiqué de presse à faible impact manque ses prévisions de quelque distance, l'impact sur la devise et la valeur de la paire de devises peut être extrême. Alors que, si un chiffre de rejets à impact élevé est proche de la prédiction, l'impact peut être neutre, car les données peuvent déjà avoir été "intégrées dans le prix" sur le marché.
Les prédictions et les prévisions faites sur le calendrier économique sont extrêmement importantes. Des agences de presse telles que Bloomberg et Reuters rassemblent ces informations en interrogeant ceux qui, à leur avis, sont des économistes experts, réunis en un groupe d'experts. Généralement, ces économistes seront interrogés régulièrement pour demander leur avis sur les événements à venir. Par exemple; On leur demandera s'ils pensent que la banque centrale américaine (la Fed) augmentera les taux d'intérêt ce mois-ci, que le PIB de la zone euro augmentera ou diminuera, que les données britanniques sur le chômage vont s'améliorer ou se dégrader, que l'inflation au Japon augmentera ou baissera? Une fois les avis recueillis, un simple consensus est obtenu en prenant la valeur moyenne, qui est ensuite placée sous forme de prévision dans les différents calendriers économiques.
Les prévisions peuvent différer légèrement selon les personnes interrogées par Reuters et Bloomberg, mais de manière générale, les prévisions seront extrêmement proches les unes des autres, quel que soit le calendrier choisi.
Dans le calendrier, les actualités et les publications de données à fort impact typiques susceptibles de déplacer nos marchés incluront (mais pas exclusivement) des données officielles du gouvernement ou de la banque centrale telles que: IPC (inflation des prix à la consommation), chiffres de l'emploi et du chômage, taux d'intérêt et les décisions de politique monétaire, le PIB (produit intérieur brut), les ventes au détail, les chiffres de production industrielle et manufacturière et les discours des gouverneurs des banques centrales décrivant les initiatives prises.
Il existe également des publications de données de sociétés privées capables de déplacer nos marchés; nous allons mettre en évidence une société et ses données, en raison de l'impact que leurs publications peuvent avoir sur nos marchés; Markit Economics, dont les indices des directeurs des achats, appelés PMI, sont des données très respectées qui nécessitent un suivi attentif de la part des opérateurs à tous les niveaux.
Les PMI de Markit génèrent des informations après que l'organisation a interrogé et rassemblé les points de vue de dizaines de milliers de responsables des achats, en fonction de leurs attentes pour les mois à venir. Ce faisant, Markit a occupé un territoire unique dans la mesure où ses données sont considérées comme des indicateurs avancés, et non comme des indicateurs retardés, de la direction que pourraient prendre nos marchés. Markit demande aux professionnels, à la "tête de file" des entreprises, dans tous les métiers, quelles sont leurs attentes pour le prochain trimestre. Markit fournira ensuite un résultat d'évaluation que les investisseurs et les spéculateurs connaissent bien; un chiffre au-dessus de l'expansion des indicateurs 50, tandis qu'un chiffre au-dessous de la contraction des indicateurs 50.
Markit mesure principalement l'activité dans les services, la fabrication et la production. À titre d'exemple, ils peuvent rassembler et publier un chiffre concernant l'activité de services du Royaume-Uni et de la zone euro, qui manque de résultats espérés et de prévisions quelque peu éloignées. La lecture précédente était peut-être 55 pour le Royaume-Uni et 54 pour la EZ. Cependant, les nouvelles lectures pourraient apparaître respectivement pour 51 et 50, ce qui indique que le Royaume-Uni est juste au-dessus de l'expansion et de la contraction, alors que la zone euro est sur le point d'entrer dans ce que l'on pourrait appeler une lecture de récession. Si ce type d’exemples est publié, on peut s’attendre à un impact considérable sur la valeur de la livre sterling et de l’euro par rapport à leurs principaux concurrents.
Il existe des événements économiques, en dehors du calendrier indiqué. Les événements susceptibles de provoquer une évolution spectaculaire de nos marchés, nous pouvons les qualifier d '"événements aberrants". Par exemple; l'organisation connue sous le nom d'OPEP qui (en théorie régit) la production de pétrole dans certains États membres peut annoncer soudainement une réduction ou une augmentation de la production. Cela aura à son tour un effet sur le prix du pétrole et, par conséquent, une incidence directe sur la valeur de ce que l'on appelle les "monnaies de base", telles que le dollar canadien, dont la valeur est fortement corrélée au prix du pétrole, étant donné que les principales exportations du pays sont à base de pétrole et de pétrole. des produits.
Une autre manifestation aberrante pourrait prendre la forme d’un événement ou d’une annonce politique dramatique et soudain, par exemple; Le nouveau président des États-Unis, Donald Trump, a eu tendance à présenter des protestations telles que: le dollar des États-Unis est trop élevé ou trop bas, ou il créera des droits de douane ou incitera à recourir à des méthodes protectionnistes pour stimuler le commerce d'exportation des États-Unis. Ces simples remarques ont eu pour effet au cours du premier trimestre de 2017 de modifier considérablement les valeurs sur les marchés des changes et des actions.
Apprendre à lire les événements du calendrier économique, à prédire potentiellement l’impact d’une publication et à échanger ensuite les données en conséquence, est une compétence qui requiert de la pratique et de la recherche en plus de cette brève introduction; échangez-vous les nouvelles ou la réaction aux nouvelles, achetez-vous la rumeur et vendez-vous le fait? Une fois que vous avez défini votre plan de trading, votre méthode / stratégie de trading, y compris une technique de gestion monétaire solide (avec une prise de conscience accrue des risques) et l’expérimentation de stratégies impliquant des communiqués de presse, peuvent être considérés comme une étape utile du développement du trader.
Identifier les principaux acteurs du marché Forex
Gouvernements et banques centrales
Les gouvernements et les banques centrales, comme la Réserve fédérale américaine, échangeront des devises pour améliorer les conditions économiques, faire pencher la balance des devises en leur faveur ou pour intervenir en vue de corriger les déséquilibres économiques ou financiers. Par exemple; les banques centrales peuvent abaisser leurs taux d’intérêt pour tenter d’accroître leurs dépenses intérieures tout en augmentant leur taux d’inflation pour stimuler l’économie nationale. En tant qu'institutions à but non lucratif, les gouvernements et les banques centrales ne sont pas impliqués sur le marché des changes dans l'intention de réaliser des bénéfices. Cependant, en effectuant des opérations à long terme, certaines opérations dégagent inévitablement des bénéfices.
Consommateurs et touristes
Les consommateurs achètent des biens dans des pays étrangers lors de leurs visites, ou peut-être par Internet avec des cartes de débit ou de crédit. Les coûts payés dans la devise étrangère sont convertis dans la devise de leur pays sur leur relevé bancaire. Les touristes se rendent dans les banques ou dans un bureau de change pour convertir leur devise nationale en devise de destination lorsqu'ils envisagent d'utiliser des espèces pour acheter des biens et des services dans le pays étranger. Les voyageurs sont exposés aux taux de change lorsqu'ils échangent leurs fonds.
Entreprises
Les entreprises doivent convertir leur monnaie nationale lorsqu'elles opèrent en dehors de leur pays d'origine. Pour ce faire, des sociétés extrêmement grandes convertissent d'énormes quantités de devises. Une société multinationale comme, par exemple, Shell Oil, convertira des dizaines de milliards de dollars chaque mois par l'intermédiaire de son concessionnaire, auprès de la / des banque (s) d'investissement choisie (s). Non seulement en raison de la diversité de leurs intérêts dans de nombreux pays et continents, mais aussi en raison du fait que de nombreuses devises sont très sensibles aux fluctuations des prix du pétrole.
Investisseurs et spéculateurs
Les investisseurs et les spéculateurs ont besoin de facilités d’échange de devises quand et où ils effectuent des investissements étrangers. Par exemple; l'immobilier, les actions, les obligations, les dépôts bancaires, nécessiteront des services de change. Les investisseurs et les spéculateurs échangeront des devises pour tenter de tirer profit des variations des marchés des changes.
Banques commerciales et d'investissement
Les banques commerciales et les banques d’investissement échangeront des devises pour aider un grand nombre de leurs clients dans les domaines des banques commerciales, des dépôts et des prêts. Sans ces services, le commerce international de biens et de services se révélerait impossible. Ces institutions sont également impliquées sur les marchés des changes afin de se couvrir pour leurs clients et à des fins spéculatives.
